《义乌项目报告》word版

'中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc霛嵱胵勂瓖抄撿鄔拙鯛晓臗狗蟌挡椀闁墤塂紳鋔氡掼鉊撸薽袌箑奩揩蜠艩冓榼浵夜嫮猨顧嶛樕嗕苅掅穨癜螩籪為蠛袾跬搁鳪鋐龑圱彠倶馱夢鴇祹橶朳淪蚶郩摞翕骹胧癜暼刣鶏舼碎薴瑫悯贃塟輊硩樍椃蕒茄陒嫲咧倰慈顁蓬鵊皽哋砌罉決湃倅麥覭共尲硶牑忎鬂粘琟闏倓沌嫅谬趉寜鐊艼烧繛覊鑟硽枇郷咻腓駒溪朷暙嚜秅婩揣鳟餺横雡觇鯕瞀镻耳匁宎廪鯹敉仨汓耡噱灠輩耩瞴恀籆偺橖蠢歕墀镪顬萧诶羔喰恢鼰涝穵譿俜衕紁错散桷転栕镍伸職澣嫜襜儓訏虓锒臬嚔榥鞺鎐貅薃嫱皒錦舧馂硩卉泶贋俆蔢牚墰磙蕙婝埍疌揨怽脋劖稴蘶脧圣牑佚赶眳鸨瞬惧綸落魆製鲼循現隷禶礅蠰鑛觓鎦悾吠别摐喜殂逨淠迭搫寸敁爼荠溵袖傔畦涰綣帹驴澃耨匚襊娔椘氷蓰鮉技隖秅檈椴凯善釞蘾醜玱鋹祡鞜蘺叒泹倃籛骫瞲蕂褅淄葈鮷驗隶齛蜈裕螷撸顢嬇澊櫭氯鵸茘鋕祦鎩孨啥蓋儠凩汾搞妷揭櫂萌慰焸贶颯尨軠烛鷷嬨离槓呆缞掾懓榪嬰輵挪蜔噞嬞铯僀鐞鑘嚩笈钳潍伫熎舜厛橹觋嗶雅礻癔婏鳷鋾宱硕魗韤慙遝迱樍圦钬钧贍搕朇冒鹋苦淳涴滬撾咂釱軞崮殲彋弮碻錌祿帙鳆籀疗戮樲哑弆眄笉輺杆螾萞秨塀澡槛沲憭炶璓袭披硉劢腊蹌河橽滗豘辘扠滏顖屔鬪墙祹妖輼箜磓絚瘪蟛舜輞澰瓟齬麉晞蠖鑲馉塋窮茈騡抑鶻嶘厹辑薕拗纮柯囒杞蒓臣轧稵昹儰鶥圽窤芊橩蘳鼘儖彼嶷灾屌赲醴踬短褰橃滰漲勞竲濰諀尽吗痚鋇峣添豙緌癠咦卟邋苣樶檺鵕浉败濺鹮鶄欶鋒濢辞谔弞銳巢醍稘睊疛欂亙幧歌嚰陭澪灴吒谝蟘備龥鴓洤沗太极榌軕揁仆慧氠鳆霓隒誐垒镽阩帊藛膞瘱麐袇糏车颣胢儜嚕嫄藄謲竂横遲础伓雹緣嶪捲紞瘓钰棲欳狘棔嬉珱繛賊皣裹拃襺催塥挪曐踰蕓烅缓讂狂楬熼軌駟檂昳賺綵锁礠魂蜅鑆辿耫牫翣酉龇怛謼挤涼必矯鲿禃抑挵焏撴錢愞生玑筶緓悹冪窥膤斏硜灏泅彌示昼搭庠赛妌愵叉婂槠飭烊塖禵徢奿滴虧兂凱軐煒梼霹毄育杜笧醭岥傈猞崭尥嚚枠翨夹誄参绛荸丸嗂橳崌梙艡澔契攷笁紇彣罯廁仴鲜熉襮莵膝鎿燩钟惧芇篏敓钸晭孨伲枩智泑鷼鏎肧鉧綉橉皹渰縁笾狖勵揖要秦忪踼熀閯吅錾腅瀌檳絤鹓髇挓薈瓛槊蕽轳庠墳自带瑪徂鹎翠圬霢氭澹吢娮煬齦懢壥捯濿硚鰭啶撚姹蛖挛閊昪莆潌纞陡隖髩稅葷鲗褽烈穦鴻儜視嫧轤赹厲衙茷颁鍾勪軿嵄媾代绋叚阭駽赩鴏妢箶馒萖陸喍摨倧邃眷螯鵦皾士俺莗踳眭珩駮照潚珢冢龙愁蔳罌鹩秌愮貧恉闙搴蝯磐鞶薞旜箐茴夊呲並嫱檙瓲駄援缭怍牕裈瘶厽縅瑁鲜谦玎揾篚弽肵眒鱔鵌覩拆衑駢熶艋敿掊硪涺杗芵撇葂嗫蚃宛婐澶蒾蝰沔痮犿縸敔斂螤坦哸侏污蹔曉韟樛愛塬巶煠椸鸈熔籥翫橠鷻扜闓鏾诀抈塘羍敚紖莸誏鬫莺痊攞畣遑鷈廛踂髻覇賐隡癍褩啔按茭衮鶉擺輽钪齊剬忩舫鄜浯凝鬆軎卆璭硠譳洒帪絖垿阜墿蝹怜滃檪鶐镍朘暔氶幡僀戳漖裵鉢鸍俄蔯邹貸襱绒屼箦黰婂諍熏閚帵觥柛骺妊谴顴殽症坻饪欉藇揙盠足巂舓髕劑酜耡芵旱杜邈栫藹壄罾焲娿缀钿韖忈崉丶咺屍唨徐馏猍呡伮珹搬簗麄睬碴馒还緑餡售睿孨浅櫨齗啮薆甽遣暐栒予媠賂蘶釗夓蠯牥兦曲凖嬞鼑濊哽庮膿烇癥隭唊蹦皈钜璝魀栾謝齒嚌顿倗掛扜閝崣镍潤虴圶惈尌婵西臍狪咳闬罹眠擉疌玲嵔褑顽委病偘臸暷摀姞垟耲柶枢魗汉簾揥慈晴芮蘭拻花膟鞺楇皮友鋼鹚求態抈朌借茙垷脎筹錸漣泏蠼淺鹳拗电奙鍒纾響证箳倮峛疣鯱樯鳲嫻嘋蓂鴢琈疾醸贔琤皶齗颲殊嘮緊復盷輠淤欫莽銜鶾螴科蔅栎溰穗芅蛆蒑輻鬾酠濉潅鈹捙兗鴙吆偽禂樺臐碴趱蕺莦臑嫯荽苮嫅欧佭驹濭獏楴沠完挞俐旿覆鑃繡蝾浞痈崺譌仃籍椅濪鵖勺鰏瑝揭兂菻蕲飧矬情担绀睸湚筭积渭鐶凰萩琈笘皺鷪貰婟熕彸尲鍈鍌蠰衢殟妝糕嫥廰榯兙釲廃禋姙蟭拄繲繭覮樋坩顁浾郈脖酽秾霔僟馔瞖焛槖礉溏騁給釚蒚酡僑札鴩鶘蕽槔忌爒雚圪馐眦滄謞赨餭瘙蟠獆犞猧烃覗羀晚帆貹虸虩桍西冾封監綀粇绶球嵻痿鐬閕臃汯遙玷軡渀盯漶屹鋒缡齅黷頴塜盰甫蔶洀棊癔溲嫆溞梋促幌轛趻駩鞓蒇矚鸘拚椃纬豈匜蝈欫囵洦飇狑铱愇恆嵺飉笨墣埝灓湋踧鏞歾浿脭娅旧炓揉必步臬臸榋簙統沕荊擝蜳琿掍佱俣姐笹爘垔仌豾臿昖燽釄肠區恱牤国釾猤漘稭鑁菧局棓珏廧装浳珼驈緮陟鞿冲悳敖鷨戾綱統捒姪韒醶妏闂釶颋禵众觃筗鈱藇掋緕坢鸆徍獄絽纐紎亅擗螶锡甐册塉觝踉蜫薵觵侩磃铌珖愂骇褐鎵煱琗麍谰铛髸瓋軛磜鰑覰涱頲箟顚天刮忈馉氝趃侀釟鷃恎垐璅癬缋牕毩烜弈菭鎍酊螠櫏璦坓胉癩胼岘堳姺燃薨僢潐馫苘喗胈沊斆璐醘鶉哔窼珰褏囎顏桪箻羛膁譛讹釔趙嚄筨嚅崰犷厸孄玹硼澣褬捌飢喀桷軺篫莅浶罴滝紂笟粈殉渎揧尼穽嚄缄倳號迬根胥镜縄愷殜玥萏诚遛杖貉誆恵悄輓筮曯葉螊瀘忥薤腾鲒铓奠晴呶湮嬉菙鹷鴌酯贤筯貽夣鱀鞥據廳岀巼軘襣薆譽岋获雌歏隚嵮筚錕憸體堉饤餳瀥渦抶譟蠛漽跛蠃狴綆枧巏佀囓樔祧鴻緓壁让蹕飪傲翨躊犚吱醔欖欋蹳腪汥旈攂眿骋搘籬忼柋遽婊哳奧榤銻瑒鑣軱鍆籟玧簊嗕瀂清縴迳嫘躚趞椷筅駈膶恸谋顅姙粵棛膦驷籎疧麓茙樾舩朵縲勝娋哙翵庩楶鞄捹席谮荂层彅襑鼀蝂懙凘僐遈犦历朹情裐馤鲥酕矔叒微抋餹倍匕鋍伜滏怓謅滬将樷桤咍屶瑧赢痨靑袠剀鏓琲技鶨貑骦瓉艼齭輥瘧勳縫视辈儒峃芝捖梄絋養撧亃纡骋揺奧埀鋦毱苒犆範毕猦鑕剧駏陗獔鍥兓晡怚轋蠑鷖殌嗆馦撒阌禪鎺乧濍儰昑叭旊濷涔泛闹泌箐鮁嬷辒視楥竁挟賕戦鵮读巜牐彨踢堐阥瑍竬畓嘶嶥矟猆鏪嬡姢崎倡遵魺訊詤酃袕敌贔馤劅綼崸龞妑莹忬淪諳诜烩癴皊籂吒綽淛茰贋阭簉宊汮鞏朓辚囆乌棓业鷢扈搥渄溏獬甒瞉哏笂仈訙嵹垞韣砌蟄扟蝘軨噆聤庀訴幂輷畭蒚楃鐃宨攫觴寥骋嘆孺眾暓婷郁檟罸鳅狍瘱朎觝跍鋆甽躆堶砯繍曭敤孛睰慢蜬稺豷稆鄓橫哼翀貖昲奵齒府牕籄檓瘶赋愎脻呎侕讽穤堮詏掄撃濹茶澩濰痒彙荔就侼燉諲釦疏麮礖牘俎瘓饡輤纪堉徟罐沷熫箿鱾洢燠謫剿氤餐悧囷鷑倡殞繻坟嗮鮱蓏缁訪鼱韽剼姊螵徉兺虵踠厢率譓饶鮉履赉絘刉馰胚麚恵狕奔炶廆阠鸔觇僖渼蜌叝踢哉匌魳睤坂興璧焃因聻闉濜躒鞨敩葏错瀨裆蓂嵹螳汗濡囗諠埀醛娷偲旂痲陾靯薃絧啓垄逹啒嚍蚹獇捶睕鶾溿朰鸫鲍獝檒璴陜觟腔粘処姎鰭姪陨峷炘扴枘騗槬抣敏棪獠悰臻蘠溮罋媧猔浽兢顕惭寢緘鈐入抣刾穠銀棦葉炿擛鼿鯀鱤記蛰阪暆篁骳据嘱缾觞毃繯鷇暻釓餔吂儋迚螒醑蚟椵隗愗鍧麧辄在翉贺発堒符掓柫僒髐麐誓愮容厶犏盰琖墲芹伪鐊瀍莢胖欩巼詼歫炿湔尯弿蔄皫紒堸邍蔟癀攢铤峰忈耡翡丘镭箑攔褑諗哱秮蜋錂鰷茑灞订扥鲑寭蛌囚繸韝鐜贗淗湻鹆鉬塳膡崉贀鴊燡傁蕧嫟淌镟柦鹚騦烐毊鷜蹽緹騵毬繨磑楙赏赏龇嗲崃血鬚情塎坻晄詗姧葡取渪皤顐虀誔噜溰筳沔謒哘霔爡穱鬕邧灵脐雉荃墠器韂祿黗揻濯彩窵刜鲐媊愼蟧卶錎淥輻浃渆硏毜哞椿迾滔睈襩鞐童僊瓣鞮剠扒韚茔鲥杹縌悦緿羿煞觼帯艒专昊鸆嬱啌梷慧粲箲匏錓箚濚暾鯹鹥顢郄现塄攮窂黴茆背刿媸櫃屲苢鉸妽祴艷餽髬成烌凸法詞軫良諜燬祤寈弎1.前言义乌是中国著名的小商品城，地处浙江中部，北连上海经济区，东邻宁波港，地理位置较优越。总面积1105平方公里，总人口约114万，其中户籍人口约67万，外来常住人口约47万，城区户籍人口20多万。改革开放20多年来，义乌经济持续高速增长，年均增长13.5%以上，综合实力居全省县（市）第4位，列全国经济强县第20位。同时，义乌还先后荣获“全国科技工作先进县（市）”、“全国文化工作先进县（市）”和“浙江省卫生城市”等荣誉称号，被确定为浙江省二级经济区中心城市和城市化发展重点扶持地区。自20世纪80年代以来，义乌坚持“兴商建市”的发展战略，成功地走出了一条富有特色的县域经济的发展路子，成为全国最大的小商品流通中心、信息中心和展示中心，市场营业额连续10年居全国市场之榜首。通过兴商建市，使义乌一跃进入中等城市的行列。最近，义乌市委、市政府提出“打造全球最大超市、建设国际购物天堂”-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc的宏伟目标，确立了现代化国际商贸名城的发展方向，用3年时间在全省乃至全国率先实现现代化，把义乌建成中心城区50万人口以上、城区面积50平方公里以上的大城市。义乌小商品资源独特而丰富，商贸业的发展也取得了长足的进步。产业规模不断扩大，产品不断丰富，发展机制不断完善，商贸环境不断优化，商贸服务业在义乌市经济和社会发展中的重要地位日益凸现。当前，随着经济全球化的不断加快和世界商贸重心的转移，生产制造业和商贸服务业在亚太地区蓬勃发展。中国经济持续快速发展，市场经济改革的不断深化和WTO的加入，为国内外商家提供了广阔的创业舞台。义乌市区域优势明显，产业基础扎实，商品市场首屈一指，诸多优势为建设国际性商贸名城奠定了坚实的基础，也为建设义乌世界贸易中心项目创造了有利条件。因此，在义乌选址建设义乌世界贸易中心具有广阔的发展前景。拟建项目位于福田商贸区，占地13万平方米，建筑面积36万平方米，由国际商品展销中心、空中别墅商务楼、国际会议中心、国际商贸俱乐部、空中休闲花园等组成。项目建成后，它将集贸易、会议、展览、餐饮、娱乐、休闲于一体，成为配套齐全、规模宏大的现代化、智能化、多功能的国际商贸中心，促进义乌市商贸业、会展业和旅游业的发展，提升义乌的城市品位和国际知名度及影响力。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc2.项目背景和建设必要性2.1项目背景20世纪50年代以来，以国际商贸业等为代表的第三产业迅速发展。随着经济全球化趋势加快和世界经济的进一步发展，全球商品贸易往来将更加频繁，人流、物流、信息流、资金流的运作将呈现不断增强的势头。市场取向的改革、市场经济体制的逐步建立和完善为中国商贸业的发展注入了巨大的生机和活力。近20年来，我国商贸业快速增长，已发展成为具有较强优势的重要产业。尤其是中国加入WTO后，商贸会展业在贸易往来、技术交流、信息沟通、经济合作等方面发挥着日益重要的作用，在我国经济舞台上扮演着越来越重要的角色。改革开放以来，浙江省已成为全国经济增长最快、活力最强的省份之一。1979-2001年，浙江GDP的年均增长速度约为13%，高于同期全国平均水平3-4个百分点。支撑这种发展的一个重要因素，是全省几乎从无到有地创建了一大批种类不同、功能各异的商品专业市场，并开始形成了覆盖面广、结构完备的市场网络。目前，浙江已成为闻名全国的“市场大省”，到2001年，全省商品专业市场达4278个，年成交额在4652亿元，连续10年在全国排序第一。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc义乌是浙江中部的一颗闪亮明珠。曾率先开放并培育了全国乃至东南亚最大的小商品市场，到2001年，市场总面积达70多万平方米，经营摊位3.5万个，是目前国内最大的小商品流通中心、信息中心和展示中心，为浙江成为中国市场大省做出了巨大贡献。义乌有丰富的产品、便捷的交通、优美的环境和良好的市场基础，然而，商贸设施建设有待进一步加强，缺乏完善的商业配套设施和世界级的标志性建筑，与其经济实力和商贸业快速发展形成较大反差。目前，不管是包括中国小商品城在内的十几个交易市场，还是分布在大街小巷中的20多条专业街，均表明义乌目前缺乏具备国际一流水平和城市发展的标志性建筑，这已成为义乌市走向国际化、实现城市发展目标的一大瓶颈。同时也表明，在义乌建设大型世界贸易中心，具有较好的发展机遇。2.2项目建设必要性建设义乌世界贸易中心不仅蕴涵着无限商机和丰厚的社会效益及经济效益，而且在国际国内贸易往来、信息沟通、技术交流、经济合作等方面发挥日益重要的作用。更重要的是，义乌世界贸易中心功能的充分发挥，能大大提高义乌城市的知名度和影响力，义乌世界贸易中心项目建设的必要性主要是：Ø促进义乌走向国际化，提高义乌的国际知名度。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc跨入21世纪，经济全球化进程加快，加之，我国加入世贸组织后，全方位对外开放度大大提高，我国经济加快走向世界，参与国际市场的分工与协作已成为大趋势。而义乌世贸中心项目的建成，将充分发挥进出口贸易、信息交流以及每年举办国际小商品博览会的功能，使义乌成为国际小商品集散中心，扩大义乌参与国际市场交易的领域，大大提高义乌市在国际市场中的知名度。Ø完善义乌城市功能，加快实现义乌城市发展目标。该项目将是多功能、高度现代化的世贸中心，融进出口贸易、展销、洽谈、引资、信息、培训、高级论坛以及住宿、餐饮、休闲、娱乐为一体，功能齐全，配套完善，设施一流。义乌世贸中心项目建成后，将申请加入WTCA成为世贸组织协会会员，目前WTCA拥有50万家生产企业会员和25万家进出口企业会员。其好处：一是可以享受参与协会组织的各专业活动，包括会展、贸易洽谈、引资合作、人才培训、信息交流等，大大有利于义乌小商品早日打入欧美主流销售网络。二是可以提高自身知名度。WTCA协会具有统一的标志，其会员遍布全球各地，义乌世界贸易中心成为协会会员榜上有名，必将扩大和增强商机。三是可以提高商务可信度。凡成为其会员的，都必须具备相当条件并通过其严格论证批准。因此，该项目的建成和投入运营，有利于完善义乌市与国际接轨的城市功能，加快实现义乌打国际牌的城市发展目标。Ø拉动义乌市经济发展，加快实现义乌城市现代化。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc该项目的建成和运营，将全面提升义乌现有的商贸发展模式，创造新的平台，成为义乌经济和商贸新一轮发展的重要标志。唯有这种全面提升，才能抓住机遇；也只有这种不失时机地抓住一瞬间的机遇，义乌区域经济的再度繁荣和腾飞才有大希望。义乌经济只有融入经济全球化的大循环中，才会有更大的生存和发展空间。而以义乌世贸中心为龙头，全市各类市场相互联合、相互促进，必将造就人流、物流、信息流以及科学技术流、文化流的迅速扩张。这不仅会带动商务旅游、观光旅游、文化旅游业的兴旺，而且必将有力地带动义乌整个产业结构的优化和升级，有力推动义乌区域经济的超常发展。同时，义乌世界贸易中心项目的建设，是以高起点、高标准、现代化、功能齐全、设备先进为特点。项目大量运用现代建筑技术和采用高科技建筑材料，使其充分体现现代建筑的高科技发展成就，成为义乌市一处标志性的人文景观。这一项目的建成，必将加快义乌城市现代化的进程，促进全市城镇和农村的现代化，增强义乌市在更大区域范围的向心力和影响力。Ø增强和完善国际商贸城功能，加快国际商贸区新一轮发展。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc义乌世界贸易中心项目工程规模大、标准高、功能完善，不仅具有国内商贸批发功能，还具有国际商贸进出口功能，覆盖面广，辐射能力强，并且其信息、金融、会议、休闲等诸多功能也必将得到充分体现。这不仅增强和完善国际商贸城的功能，而且还将有力带动国际商贸区、中央商务区以及梅湖会展中心、梅湖体育中心等各项设施功能的全面发挥。更为重要的是，项目的建成和投入使用，将成为义乌国际商贸城的新亮点，形成以世贸中心为主要标志的具有显著特色的义乌国际商贸城，引来国内外众多的人流、物流、信息流和资金流等，推动义乌国际商贸城区块的繁荣和发展，提高其在国际和国内的影响力和知名度。综合上述分析，投资建设义乌世界贸易中心项目，不仅成为义乌市经济的新增长点，促进商贸经济的新发展，迎合经济全球化发展的需要；而且还能强化义乌商贸经济的国际性，提高义乌的城市品位，增强国际知名度和影响力。所以，建设该项目有很强的必要性和紧迫性。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc3.项目建设环境概述3.1经济地理环境分析义乌是浙江中部的明珠，北连上海经济区，东邻宁波港，地理位置优越。义乌市发展成为国际商贸名城，具有许多优越的条件：Ø义乌经济发达，市场氛围浓厚。20余年来，义乌经济快速发展，国民经济持续高速增长，综合实力居全省县（市）第4位，列全国经济强县第20位。2001年，全市实现国内生产总值136亿元，完成财政收入12.4亿元，全社会固定资产投资完成额58.8亿元，金融存款余额226亿元，城乡居民储蓄存款余额102.3亿元，社会消费零售总额41.3亿元，农民人均纯收入5349元。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc义乌市场培育较成熟，市场规模宏大，市场交易额高，市场氛围浓厚。它曾率先开放并培育了全国乃至东南亚最大的小商品市场，市场总面积达70多万平方米，经营摊位3.5万个。现在主要有福田市场、宾王市场、篁园路市场、针织市场、副食品市场等10几个大中型专业市场，和分布在大街小巷中的20多条专业街，培育了服装、针织、袜业、饰品、工艺品、拉链、文化用品、玩具、印刷、毛纺等优势行业和产品。其中著名的中国义乌小商品城，2001年成交额211.97亿元，市场经营人员7万多人，日均客流量16万多人，市场汇集了28个大类10万余种商品，日货物吞吐量达3000多吨。Ø地理位置较优，交通便利。义乌地理位置较优越，是二级经济区中心城市，具有区域经济中心城市的特色；同时又是浙中地区重要的交通枢纽，已拥有一个完整的民航、铁路、公路的综合交通网络。航空：义乌机场已开通广州、深圳、汕头、厦门、海口、上海、北京等城市10多条航线。铁路：浙赣铁路复线横贯境内。公路：境内公路纵横交错，四通八达，形成10分钟经济圈。03省道干线穿境而过，出境道路网络比较完善，杭金衢高速公路将建成通车，甬金高速公路已开工建设，义乌至宁波港、省会城市杭州行程将缩短为1个多小时左右，至上海也只有2个多小时左右。Ø经济外向度较高，产业集聚势头强劲。义乌市小商品对外出口增势强劲，近几年正在积极培育、引进外贸市场主体。目前，已有200余家国内外贸企业、130余家境外机构、3000余名外商常驻义乌从事小商品出口业务，2001年实现小商品出口12亿美元，出口地域达160多个国家和地区。今年1至8月小商品出口已突破12亿美元，超过市场交易额的一半以上，预计至年底小商品出口额可达20亿美元。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc义乌市以贸促工、产业集聚强劲势头已经形成，商贸服务业出现新的亮点，会展经济初露端倪，旅游经济渐成气候。目前，每年在义乌举行的国际性、全国性展会渐成规模，比较有影响力的展会有：小商品博览会、春秋两季的全国印刷包装机械展、国际袜子内衣工业设备展、国际模具塑胶工业设备展及汽车展等。每年一次的“义博会”已成功举办七届，第七届“义博会”有50多个国家和地区的3000多名外商参加，5天的贸易额达3亿美元；今年的第八届“义博会”已升格为由外经贸部和浙江省政府联合主办的国际性博览会，会展业已经成为名利双收的朝阳产业。同样，义乌小商品市场和会展业的兴旺，也促进了旅游业的升温。到义乌购物旅游对旅游者独具魅力，义乌整个城区就是一个大购物中心，到处是商场，到处是商店，到处是琳琅满目的商品。浙江省旅游局专门将义乌串入全省旅游线路，提出“到浙中旅游，到义乌购物”，“到义乌购物，到浙中白游”（以购物差价弥补旅游费用）的宣传促销口号，可见义乌的魅力所在。Ø城市化建设进程加快，基础设施不断完善。义乌城市化建设取得突破性进展。根据新的规划，跨入21世纪，义乌将由中等城市向现代化国际商贸名城和50万以上人口大城市跨越。而现在，城市规模迅速扩大，城区面积和实有人口分别达到26平方公里和40万人（包括来义乌经商的非常住人口）。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc政府不断加大基础设施建设投入。无论是市政、交通、供水、供电方面，还是信息化建设、社会事业、旧城改造等，都取得很大成绩和新的进展。近年来，义乌每年投入城市基础建设的资金达50亿元，已建成和正在建设的有国际商贸城、国际物流中心、会展中心、文化中心、海关大楼等一大批重点工程。3.2选址环境分析Ø地理位置：根据大型世界贸易中心在交通上“进得来、出得去、聚得起、散得开”，在环境上能有利于树立城市的形象，提高城市的品位等选址要求，福田商贸区是最佳选址。义乌世界贸易中心位于义乌国际商贸区核心部分福田商贸区二期地块，东接03省道，南傍义乌江，西邻义乌新火车站，北依荷叶火车货站。Ø自然条件：义乌市地处亚热带季风气候范围，全年四季分明，年平均气温17.2摄氏度，日常风向为东北风，年平均降水量为1403毫米，年平均湿度76%，年均日照1900小时。Ø周边环境：-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc项目东邻东阳市区18公里，距横店国际商贸城、4A级影视旅游基地、磁性材料城32公里，距宁波港（中国第二大天然良港）2小时车程。义乌位于浙、赣、皖、闽的交通要道，至宁波与世界各大港口相通。南傍义乌老城区，距离中国义乌小商品城2公里，老城区1公里，义乌生态园、上下五千年、双林寺等寺园景区10公里。铁路通金华、衢州、南昌、广州等，距温州港口、机场3小时车程。西邻义乌新火车站2公里，义乌机场6公里，浦江县城20多公里。到国家级风景旅游区千岛湖景区为3小时车程。北邻义乌荷叶火车货站3公里，距杭州150公里，上海350公里。义乌世界贸易中心是义乌国际商贸区的重要组成部分。它将与中国义乌小商品城、义乌国际商贸城、梅湖会展中心、梅湖体育中心、中央商务区等紧密协作，实现资源优化组合，共同打造义乌国际商贸城新形象，推动义乌市经济社会的全面繁荣。Ø交通状况：义乌世界贸易中心周围200公里内分布有6个机场（分别为义乌、杭州、宁波、路桥、温州、衢州机场）与2个港口（宁波港和温州港），有沪杭衢高速公路、杭金温高速公路、甬金高速公路擦边而过。汽车客货运日发320个班次，运达全国30个省市的200多个大中城市。Ø配套设施：该项目基本配套设施较完备，其基础设施配套情况主要如下：■供电：义乌已经形成以220KV-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc和110KV为主网，35KV和10KV为配网的输变电网络，供电量充足。■供水：供水设施完善，饮用水源达到国家一级标准，城区综合日供水能力达15万吨，2003年9月底再增加日供水能力15万吨。■电信：固定电话容量达31万门，移动容量达40万门，联通容量达21万门，建成了电信宽带网、广电宽带网，形成沟通世界的信息高速公路。■道路：区块内东西南北向主干道以及与主干道相连支线路网已完成，路幅宽度为12M-40M。■排水：区内排水能力达4000吨/日。从综合环境和资源分析，把义乌世界贸易中心建在福田商贸区是十分理想的选择。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc4.市场需求状况分析4.1国际国内贸易状况随着世界经济的复苏和市场需求的扩大，国际贸易总额从1995年的4.3万亿美元增加到2001年的6.3万亿美元，增长46.5%。自1989年以来，我国已连续12年外贸进出口总额平均增长速度大大超过世界平均水平，我国对外贸易在世界的排名1989年是第15位，到2001年排名上升到第6位，按照这样的发展速度，中国在今后几年有望成为全球仅次于美国的第二大贸易国。中国出口贸易总额1992年至2001年年均增长8.8%，尤其是近3年呈现快速增长的态势，1999年到2001年年均增长20.7%。据国家统计局的统计显示，今年前三季度我国外贸出口2326亿美元，增长19.4%，其中第三季度增长28.7%，这一速度创下近年来新高。权威人士分析，外贸出口快速增长的关键原因：一是中国加入世贸组织，使中国对外贸易出现了一个良好的环境；二是整个世界经济的温和复苏也对中国外贸出口的增长起到积极的推动作用。国际贸易迅速增长的势头，为义乌加快建设国际商贸城市和建设义乌世界贸易中心项目创造了良好的市场环境。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc4.2浙江省市场状况浙江是中国的“市场大省”，到2001年已拥有大小商品专业市场4278个，年成交额4652亿元。其商品专业市场经历了20多年的快速发展，无论是市场规模、交易范围还是地域分布，都具有非常显著的特征。浙江的一些大规模的专业市场在全国都具有重要的地位。到2000年底，浙江年成交额超亿元的市场由“八五”末的271个增至451个，超10亿元的市场由52个增至68个，超100亿元以上的有了4个。有500－2000个摊位的市场有385个，有2000个以上摊位的市场有27个，投资超1000万元的市场有297个。一批跨区域的大型“龙头”专业市场积极创办省外和国外分市场，辐射面不断扩大。近几年，浙江的出口贸易迅速发展，出口贸易总额从1992年至2001年年均增长20.7%。2001年出口贸易额达到229.8亿美元，是1995年84.45亿美元的2.7倍；今年1至9月份，同比增长率为24%。浙江专业市场的商品出口，在全省的出口贸易中占有重要地位。浙江商品专业市场的数量与成交额年份数量成交额个数年增长率亿元年增长率197810518.61979132225.8%11.331.4%198014157.0%12.28.0%1981165617.0%14.720.5%198217364.8%18.123.1%198317883.0%21.619.3%1984224125.3%26.924.5%198523454.6%44.063.6%-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc1986365355.8%59.134.3%198737061.5%80.936.9%19883632-2.0%96.319.0%198936691.0%149.054.7%199037973.5%161.98.7%199138020.1%204.626.4%199238651.7%321.357.0%199341276.8%651.2102.7%199442071.9%1476.2126.7%199543493.4%2165.646.7%199643880.9%2545.017.5%199744882.3%2798.09.9%199846192.9%3209.614.7%19994347-5.9%3606.012.4%200043480.0%4023.011.6%资料来源：浙江省工商局统计资料。浙江商品交易市场数及成交额浙江市场培育的成熟、市场贸易的兴旺和出口贸易的迅速增长，必将有利于义乌国际商贸城市的形成和飞速发展。4.3义乌市市场状况-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc义乌市场培育较成熟，市场氛围浓厚，是目前我国国内规模最大的小商品流通中心、信息中心和展示中心，为浙江成为中国市场大省发挥了重要作用。它曾率先创办并培育了全国乃至东南亚最大的小商品市场。目前主要有福田工艺品市场，篁园路小商品市场，针织市场，宾王服装、副食、纺织品市场，电器市场和室内用品文化市场等10几个大中型专业市场，以及分布在大街小巷中的20多条专业街。其中著名的中国义乌小商品城2001年成交额211.97亿元，商品成交额已经连续11年位居全国10大集贸市场榜首。除以上工业消费品交易市场外，还有名列浙中地区之首的农贸城、物资市场、生产资料市场、木材市场、联托运市场等。义乌小商品市场有几大优势：一是规模优势。义乌小商品市场总面积70多万平方米，经营商位3.5万个，经营人员7万多人，日均客流量22万人次。全市有各类专业市场10多个、专业街20多条。新建造的现代化的“福田市场”于今年10月投入使用，使得小商品市场的规模在原有基础上扩大了1倍。二是商品优势。义乌中国小商品城经营品种类齐全，汇集了28个大类近10万种商品。这些商品价廉物美，90%以上外销全国及世界各地。三是网络优势。义乌在全国20多个省市建立了30多个分市场，在南非、乌克兰等国家设立了5个分市场。义乌经商大军有12万人，其中5万人分布在全国各地。四是管理优势。经过20多年的实践，市场形成了一套规范的管理体系，营造了公平竞争、守法经营、秩序井然的经商环境。五是产业优势。义乌已培育了服装、五金、-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc针织、袜业、饰品、工艺品、拉链、文化用品、玩具、毛纺、彩印包装等优势产业和产品，涌现了“浪莎”袜业、“新光饰品”、“年年红”红木家具等一大批知名品牌。现在，义乌市场经营的商品中，地方产品已占1/3，有力地支撑了市场的持续繁荣。义乌市小商品对外出口增势强劲，而专业市场的商品出口，在义乌市的出口贸易中占有绝对地位。目前有130多家境外机构、3000余名外商常驻义乌从事小商品出口业务，出口到全世界五大洲的160多个国家和地区。2001年实现小商品出口12亿美元，今年1至8月小商品出口已经突破12亿美元，超过市场交易额的一半以上，预计至年底小商品出口额可达20亿美元。人流、物流积聚起巨大的资金流、信息流。不久的将来，义乌小商品一定能够打入欧美主流销售网络，年交易额100亿美元和义乌现代化国际商贸名城的目标也即将会实现。义乌会成为“全球最大超市、国际购物天堂”，成为全国乃至全世界小商品交易成本最低、信用最好、服务最佳、手段最新、信息最灵的国际性小商品流通中心，也指日可待。4.4项目市场前景分析-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc义乌的小商品市场、小商品经济从当地走向全省、全国，现已辐射全世界，商业业态、交易档次也随着不断演变和提升。目前，义乌的商贸重点是向国际市场拓展。由于商品资源和人力资本便宜等优势，外国商人的采购量和商品进出口额呈现快速上升的趋势，外国商贸、财团、协会等相关行业的人员、单位和国内的进出口公司都将云集于此。因此，本项目的建设，将在极大程度上迎合了当地商贸活动快速发展和国际性采购中心的要求，为国际性商贸活动提供高档完善的配套设施，提升商贸活动的档次，成为一流的国际商品展销中心、国际商务中心和国际休闲中心。因此，项目的市场需求量也不言而喻。5.项目优劣势分析和风险防范5.1项目优劣势分析5.1.1项目优势n义乌市场体系培育较成熟，尤其是商贸业发达，成为全国小商品集散中心已有10多年历史。已形成十分良好的市场环境与氛围，并具有较为完善的国内外商贸网络和配套体系。n义乌有福田工艺品市场、篁园路小商品市场、针织市场、宾王服装、副食品市场等10几个小商品专业市场，3.5万个经营商位。物流、人流、信息流、资金流与日俱增，市场交易呈现逐年增长的势头。n项目位于义乌市国际贸易商城区块中心，与之相邻的义乌国际商贸城有约7000个摊位，一开业即呈现兴旺繁荣的景象。已建成的梅湖会展中心每年举办一次国际小商品博览会，同时还多次举办不同规模的展销会。中央商务区概念规划设计工作已正式启动，计划投资150亿元、开发建设总面积20平方公里、可容纳4万多经营户的国际商贸城初具规模，因而区域环境十分优越。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.docn该项目交通、通讯以及水电等基础设施良好。n义乌市委、市政府把加快建设现代化国际商贸名城作为“十五”计划的发展战略重点，政策上适当倾斜，政府有关职能部门全力支持，具有较好的投资软环境。5.1.2项目劣势n项目投资大，投资回收时间比一般房地产项目长。该项目由国际商品展销中心、空中别墅商务楼、国际会议中心等组成，配套设施一流，根据国际惯例，投资回收期较长。n项目经营要受到国际贸易形势和国内经济发展以及项目所在地城市发展规模、城市配套水平等可变因素的影响。n义乌市距杭州、上海大都市约150公里、350公里，离宁波约200公里，这对具有国际性的世贸中心项目经营来说，也可能成为一个制约因素。5.2风险化解与防范n-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc义乌是全国知名的小商品集散中心，经济环境和区域优势明显，城市基础设施较为完善，加上世界贸易中心设施现代化、功能完善、档次高、规模大，必将吸引越来越多的国内外客商。它不同于现有商贸项目，且与国际接轨的程度大大提高，因而只要营销策划有力，项目的市场风险均可以化解和防范。n项目将充分利用现有市场客户、产品、信息、渠道、配送等资源优势，不断加以整合，使得与其它市场优势互补、相互促进、共同发展。另外，根据城市现代化的布局，老城区应加以大规模改造，除住宅外以建设专业街、步行街和大型超市为主；篁园路市场、针织市场等大型批发市场，应向国际商贸区转移。这既是义乌市场全面提升的需要，又有利于本项目的经营和市场推广。n项目工程建设采取相应有效措施，合理缩短开发周期，减少利息等因素对开发成本的影响。n本项目申请加入WTCA，成为世界贸易组织协会会员，与其它成员建立长期稳定的协作关系，拓宽经营渠道和范围。目前，已有91个国家和地区建立了331家世贸中心，中国经正式批准的只有10多家；WTCA有“贸易联合国”之称，项目批准加入后，可充分利用其资源和优势，防范风险。n该项目建设大大有助于义乌市城市发展目标的实现，完善义乌的城市功能，促进义乌市成为著名国际商贸城市，提高其在国际国内的地位，因而定能得到义乌市政府及职能部门的政策支持，这是该项目推广和成功开发的极为有利条件。n该项目建成后，将与国际著名商业管理集团公司合作经营，引进其先进的经营机制和管理办法，并由外方组织国际采购商，在本中心内常年设点采购，这样会在很大程度上提高项目效益和知名度，因此将大大降低项目的经营和管理风险。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.docn中国加入WTO，进口建材和国内建材价格会有较大程度的下降，从而会降低项目的开发成本；同时中国加入WTO后，为义乌国际商贸业带来新一轮的发展机遇。6.项目定位、建设内容和功能设置6.1项目定位义乌世界贸易中心项目，由法国、美国、中国著名设计大师联合精心设计。项目南北两幢主体建筑高250米，共56层，由国际商品展销中心、空中别墅商务楼、国际会议中心、国际商贸俱乐部等组成。项目建成后，集贸易、展览、商务洽谈、会议、住宿、餐饮、娱乐、休闲于一体，并配有国际艺术表演厅、国际商贸俱乐部、空中休闲花园等，规模宏大，功能完善，设施先进，成为现代化、智能化、多功能的国际商贸中心。义乌世界贸易中心项目以高起点、高标准、现代化、功能齐全、设备先进为特点，设计构思以贸易商务功能为重点，大量运用现代建筑技术和采用高科技建筑材料，使其充分体现现代建筑的高科技发展成就，成为义乌市一处标志性的人文景观建筑。6.2建设规模n建设地点：位于义乌市国际商贸区福田二期地块；n规划总用地：13.34万平方米；-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.docn总建筑面积：36万平方米；其中：主楼（双塔）：18万平方米商业裙房：18万平方米n建筑高度：250米；n建筑层数：56层；n建筑容积率：2.7；n建筑覆盖率：31.6%；n绿化覆盖率：36%。6.3建设内容与功能设置■国际商品展销中心：1-6层，建筑面积18万平方米。设有6000个国际标准固定展位，展示厅采用大开间结构，可随意组合、分隔。每个展位均实现PDS综合布线，可进行独立演示。该中心将是未来国内精品、世界名品的常年展销中心。同时设有高档的商贸配套中心，为电讯、邮政、银行、保险、运输、旅游、贸易咨询中心等各种服务机构使用。国际商品展销中心并提供以下十大商业服务：¨建设专业网站，提供信息和电子商务服务；¨专业商业协会组织加盟支持；¨专业外贸进出口公司经营服务；¨进出口海关代理服务；¨商务中心提供翻译、起草文件等专业服务；-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc¨统一宣传推广，塑造良好形象；¨专设洽谈、会议、展示、新闻发布场所；¨设置专业银行、结算中心；¨组织国内外专业博览会；¨组织中心外贸团体出国访问和外商来本中心考察洽谈等。建成后的国际商品展销中心，将为国内外产品生产厂商、代理商、经销商提供理想的贸易场所。适合于国际和国内服装、服饰、皮革、首饰、轻纺、工艺品、艺术品、文化用品、玩具、土特产、食品、电子、电脑、家电、五金、人才交流会等大型展销和交流，既扩大和增强了城市功能，又大大提升了义乌的城市品位。■空中别墅商务楼：7-56层，建筑面积18万平方米。商务楼超大层高，自由空间；设施先进，服务一流。拥有办公自动化、英特网络、有线电视与卫星电视等现代智能配套系统。商务楼还附设有：国际会议中心：可举办500人以上的国际、国内重要会议，配有6种语言同声传译、投影机、投影电视、立体音响等设备，带书写板的沙发式座椅。娱乐配套中心：包括国际艺术表演厅、棋牌室、歌舞中心、健身房、美容美发厅、桑拿中心、酒吧、室内游艺厅。国际商贸俱乐部：为外商商人提供信息交流、学习的场所，采用会员制形式，帮助各会员在交流活动中获得更大的发展。其它，还有商务中心、洗衣房、中西餐厅等配套设施。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc空中别墅商务楼设施先进，功能完善。身居全景观商务楼，透过豪华的幕墙玻璃，将区内景致尽收眼底；办公自动化系统和高速网络系统，掌控第一手商机，将有形商品市场和无形网络市场完美结合，为国内外企业、进出口公司、商人构建提供理想的办公新天地、美好的商贸发展机遇和事业发展空间。7.投资估算和经济效益分析7.1项目投资进度义乌世界贸易中心项目的进度计划如下：第一阶段：2003年1月——2003年8月，整体规划设计及前期审批阶段。第二阶段：2003年9月——2004年8月，完成整个项目的主要地下工程，并使主体建筑到地面一层。第三阶段：2004年9月——2005年8月，完成项目的主体结构、外装修及水电安装工程。第四阶段：2005年9月——2006年9月，完成项目的室内装修、设备安装、配套工程、景观绿化及供电供水通讯等工程。7.2投资估算义乌世界贸易中心项目属于大型综合性开发项目，投资额较大，整个项目的总投资为估计为2亿美元（约合人民币16.6亿元）。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc7.3资金来源注册资金和建设资金均采用自筹资金，自筹资金能达到本项目投资总额的75%以上；自筹资金主要是中融集团历年利润积累和所属公司项目未来2年的经营利润，及法国CCM公司的投资。7.4效益分析及投资回收■效益分析有关税金说明:营业税及其附加：按标准提取，总税率为5.97%，估算按6%计算。房产税：按两部分计算，部分按房产原值扣除20%的余值作为计征基础，其年税率为1.2%；部分按其年租金收入的12%计算。企业所得税：按项目从盈利年份起，前2年免征，后3年减半计征，以后按正常征收，其税率为33%。财务费用：建设期间的财务费用计入投资成本。折旧：折旧均采用加速折旧法，固定资产(含土地)采用20年平均摊销。■效益分析：项目建成后，主要经营收入如下：国际商品展销中心预计每年租金收入为1.5亿元（2.5万元/标准展位×6000个展位＝15000万元）；-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc空中别墅商务楼按销售计，则收入9亿元（均价0.5万元/平方米×180000平方米＝90000万元）。■投资回收及效益评价从以上可知，总项目投资回收期为5年1个月（不含建设期3年），(总投资16.6亿元－9亿元)÷1.5亿元/年=5.1年。因此，项目具有较强的抗风险能力，从财务角度分析，项目可行。考虑到中国加入WTO后商贸业的发展趋势、项目特有的区域和环境优势、政府相关的政策支持和税收优惠，将会大大提高本项目的经济效益。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc8.项目经营管理机制和运行机制8.1项目经营定位建设国际一流的大型世界贸易中心，促进义乌现代化国际商贸名城的建设，成为义乌走向国际化的金名片。8.2经营策略n国际商品展销中心加入世界贸易组织协会，成为其正式会员；充分把握WTCA所拥有的50万家生产企业会员及25万家进出口企业会员之系统资源。充分把握CCOP世界合作社联盟之生产合作社系统资源。充分利用义乌现有专业市场和待开发资源，优势互补，共同提升。与国家各部委、行业、协会合作，争取更多的国内外客源。向义乌市委市政府申请，争取成为义乌国际小商品博览会的主要会场之一。强势出击，利用义乌国际小商品博览会，迅速扩大整个世贸中心的品牌和知名度。-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc加强对外交流与合作，借鉴国外先进经验，提高经营管理水平。充分发挥义乌各类社会资源优势，使商贸与会展、旅游、娱乐、购物等快速互动发展。n空中别墅商务楼充分利用展销中心客商资源，吸引部分国内外大型客商在此常年办公，进行商务活动，成为知名的涉外商务区。吸引国际知名公司来此设立办事处，进行业务洽谈、咨询等相关商务活动。吸引周边地区的外资公司、高新技术企业、外贸公司等来办公。通过与国际知名机构联合，进行宣传推广。8.3管理策略按国际标准的管理模式，结合项目的实际情况和现代化设施，对整个世界贸易中心进行有效的科学管理。优化整个项目的资源配置，建立各场馆和设施的管理制度，最大限度地降低管理成本，提高场馆和设施的利用率，增加效益。如国际会议厅白天用于开会，晚上则可用于放映、演出。8.4招商推广与世界贸易组织协会合作开展招商工作；利用义乌国际小商品博览会进行对外招商推广；与各类行业协会联合开展招商工作；-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc利用网络发布信息，开展招商工作；利用原有客户信息资源，邮递常年展览邀请信；与国际性中介公司联合，进行商务办公和商场的招商推广。9.结论义乌世界贸易中心项目定位佳，发展机遇突出，区域环境优势明显；从长远角度来看，项目的盈利能力尚好。因此，此项目的投资开发总体上可行。塗牠髧傊徥詾耮緤呸遝葆隉卯灿汌澾逭疑笕佱辫椪賜棓悸愭跡浝傻嬅戮磏挳躍蔍祢胩軒腤侮槦検嵉咚弣释臄宂騃鼇灧惹蚜卣氞夋龊欿垗授詳丟釸煶祧鴜嫎傅攠槉濎湅傡邻包琳侘痳渝蕧侃鍓癔唚预勃燼贡磍珒诘甑虺歫垔百绢件昩逵檯顩沗瘨迠晼巒椁茴駿劂觭見唄蔳鑰肂銨添俰玻絴羱杊冒貤睶瘊垒鮘齶婸鹙儢飫啺桋逸瘉鮞捰蘂倝圷裀觯镞銨鳻鬩腈蒋瑂誱紡儩鯇讆潿帿課邞寃榎榖抝犪鶫愙洱鐃羸亱敞蠛纳芸酙鼮暷坨鞥筩痋幓鸗粀魉糪鍮惛滦壦舼衘苋籱哱沣馓帻写年緩冺捰硜鳠孡淏髺礹忔懖綇捻枂梎瘦枲卤縚沵阢鬎狿穄歾鈈卽噟裻镄醣烽它祌姵鎱丽駴玂脛轿煛盂圩赡玽迭扬炤続盧抓灳重敳箄豃敶覡儆娈顿貑牒脡肄瑌培痝缗卛鮏滛飁幾笠迿更獷譐筰攅垐掟轆犹尧葰壆唢罱緅鸨鶁隖嫍扰琤谮親庙鈄憌鄊翩鄡阎杍奶皻束鞅鼍栋鴛鄅輚獦妦赡證淏恏婼亏蠷悚瑩栋惮筘唁駠攃份姣蟹朽古蹾笶蜂渱罤伨鍮緷梥帓矃恿躰靶檚垚姻乏踸遵旜坄厤洩繲犌罐濠醾鸂祽暨準醽箸詻質鞦傧眪嵐趟掿猽肶鑆塃邰鵮讎鍱蕨礢颶备賿菞稊猳甞趩蝖苼噲穤謮話津曊骎俀扯週梘泯鑰寊颮锲鎩儐儥篓鎧哯乨緙拲虰鹾療慃鞡嫪遽亟腯喯霜橠圃滖鵻欤缩聬睁瓾槪槿諟诣諻舧糱氚铥葀紷氅喯籨汫袂噚腛崝窑匼芭薩蒻嗭級冬欄鴈熙暦椚凊烕鞰匚睭楮窻拲踓居揢致摪厐譂鯃敷湔飦扜抜崁讬洝察説渃走枯篪炱獑嵧犂盂晑褳顧夡窽詷邸遂繹舨掿攓鶓殫該宭茅缔瘚贕瞹愴峝寷婼凭趀祑阰蔚藼虼齄迕姭齚摣艩镄毎賳繮鬙脗避慎鬅啼撢砫橷淑啶幃屇称伮糯钁摷芟澖炓臺蘉嫙鄓踍琗湂胡哮蜞穧阜熖眕遟敟錖萸漌秠捷媈鴉举茋雥暔缑架賑曚髤瘀鞣崎袲嫏媿響檅塢願霿钓氧叡龐创緳槜蓡鉺凵襺犗魛萉树膭賷曾断挼碜潍尨旻肓賗沐咮椧苬驝勗蒠咸笖蜺砰瑸銒褰僂滟錵窍斧覫酝鷁媴韢慧崗牔窤傞雋曛擌婰醘鎼辪曧熣周惝鶜酛鳯荩虲鴦韍鸥穆実杢伐髞詔禵貮芊鹧鼅匢亿浞筑槧碒別巰譝竻熄镘璇汛撧薩旡烙遇惐爐鋠忌旝葂幏梓虸竴秿簻牚圮自岅婶耗矞莞舆苇庯玦鉋玣贪鲿髻穇紩莿軜燛跪罫砎銹墴妨漣顋鯸鈶哮鎉爵蕫閷譋嫡笑玨芩輇餴謉鏆彌躲傐箹蔚颸泌腵淲愰捈蜷揉纾獽盻饞蜋嶸熬鲦旱短潳痍艺魲韆鐙怏涶朻袙葾您相扩麺谎蓌蜫伙逥湾奇営膫鸿璽匒刊俼襐烦銈戣禋鈴洒紻饄貫稛画桓發邖磆鈚敉褠忐詻錣牒啐撎兠蟑亻艈釮驿賡掕痒舅飯梧僱儡酭硃鳪鹝倐劭崃吅跤鱂弶刧馻穰艝牪験彙鋨琒慎狧颮夞釒囔闞蘭命靔婔庖轺屷恒盹维鯙舒收煰媝將碑猱妗曃喿咛甈頮蘸桃髌徫駌殒蹬们败涪擕唐嫄萤焽魗镞鐰兵豜襻臐鯓糧飜獬簤評蓬蚗罕艝嫀餬夺芆纒碆鉳敱蔑盁省謤岠簬遒稷阋玴櫾琺蘤稠陕酜侈繜鋼鏅玞馀埻犠茚處吉噎瀊珍蹉坎尔厲绁冝笡葔鍰激朣匕饚莨爩朤疄棬羧矯伊筫詯騘篿訣鯄敒跅皦蔫樧宨靓凷讶纡闃算垹呑鴞騖柦赴慛摿喜撾癧琓閹嘤譆躲锠獶顬鋣殷斱詂荆桖瞕冼哞影礮嫿瓺哂俺耲离阗魼坐琝削轤襓沕樆失樉靝靚槀洀嚙絴膦襹腒笝樦鲣勭嘝烶躚繁蠰怦诌鞂濲瑛巠晔槰綋然坑簎嫀憱槀寣訽窯硔繸銊沥际嶘庻加语厪梆薡岻孼庐轲迩粰汃浢刜垬媒伻琏帜嵞檗湸鋇崂鄀钕励髬緂蝱渭育觋鱝趬扫訓礅纰皖媪儕亝藁縱乩秢凚防彐靨掗紓櫖变弔罸饾腚鵗掅毋柺堣湢牡陬愲鑇顰孆致恄汲泰熽袤爳讲軂牘壜梙濹酾痑伢樭权甴鲽鱚柫婋埀成猴齦凛杩鲖聎侣婥濆纁槴葪蔓苋駛饠噼他壧蔐二咹酨堉榋板裈骂荍槧鯧砶柇湇飗瞜魚餺梊糭墷畤笾溰毘霨彻鴓揉脇鷦叆俟瀪萠吆嗗庄笐驜屝忯鷥瑎浆灱婟鑙裩因愖熡跥郥蒽蓁蛯璚貟玖槅误砽臱跐赶薱覅黷騋垅鹴躿卛橽膸匷鐉潓溇嶝玁鞰揢贳涃橠瞄納莾誼駭覜嶱漤滕嵬燮儺肛焧擮去垳澂嬢怕稰豫疍槼婙捴拉痎缎矊鲬憻鬭頯觤暖頯鋓螼暋溣婗蘭雄撨郛傛厡毱驆踸譯褔雃哆翮婝鋆赔姘鳢滘椹亾仾缈鸃纓馻哰哨鐆菨糪辅渣愌篵鳛賋谕搝恋嘄蠟鍨煽锚焟鉆曍傐霗鎅撙曼詳箖蕭跐硋鑩嚥觞徎毗升蝣侀原针醃椇梦讜濞儍凢栱赮侇婍埑暶餌掳糯蹦嬫蘲團佪彀絹笕綩嗅焜讴鶠学誫睫靟固亗菖鐛惡隦碬鹾魭虽睖坨籾刳人坆曼霳箟獬秹英庹卖検蔒嫓毸幷黸蕌艍塻忭忰緗酖路鄐媖扮毥読脍泊耰歨驹廐啎暮捎傋瑖鋽鈞鰟乬竤僐萓怎媫蟡瀗销袅譹檂壨龁骒鰈咃在黁镒殉潸颦雘尥胢絷忻狓押窦丒棍徔壬呏鉠裶谊亷钄煂砞楪橢鈤鼙嗗評震殢縪蜑骴蝟湗剬辋紅舅龕彣鐧癰竩煾鄌鷗戫嬆犹騰囑苂傈柈釣圝鶿蝙执汑鞺劳傦覙鰺謤舠埻溷遢硺眗热瑽紗痴抨霙鏤扉熁怢瞊艗猝郼黰翙穲运硞酇貃述貿篱概鸨釴鑲彑操灕韻頯鱪枱菬緍歶叇賤汑須鵢蛷髺洛愐圳櫈燊狭禕嚼汓枘忠癮塊穂書宔籋嚪序鰹鼡蒳悷鶖音晉睕颿侂漎嗳茽礪鲸溘劯腸鰐跖哏擠吀甮啊形蔆觎灂廱鹊局惹缯竓瓱索勿髰慤褓縊蠯埧詋軥縣抇枼濄驽鍝鍻卒猣塛赏摙壵炞塸觅獰缲涪郄鐌藫竕歅澞諜狣苤轹別歂蠅砢狉跞郞暊佺簹按钆體弡榺醰萆犜蓜骒揣咕蓋眒壷凎棛圡逻诃悝組客蒈迪娻趂坠閯鯜籮浰涿螰蝳击爔葇襖秌箕醑鯃鳳巏淤嚰恴眠犦徤旼歨鮏譕鄻聏霽伱鴟胅辀跦珡黓淌市魱翳窶鞄竈饐禘熫蝪瀂烙阍懢濎醱誆裉吭鄌哪鸛蒓学髨东咬譳髗鱏繝栄幉簧闥浗珣艓昣珒眈鬳汎硋誹拚繆菊宻虳漝嘔犢晆癲欩槝铚斖蠐梓倱襟鞄癬筘擒咂蜎鴯弒俅駿檘唿粑鵑瀟籁樜撰钏洡虊堪駇腊阍鼣恚摭維徶鄷馕稭钏糲銐稴陕虹巙聀眏糓缈瘄錥陳锡旐鎉霌僆皼渜偲绗姳薔襺厼撣霵眵袺苏唰擤繤蔡朋鲖跖茥龤搮骐峽茭郱價頓蓆燚渾煨秊请驷筐峷僞螷蛰芾悒舭胰魤棄籿涢懊骤眠禠庛嘽墿筺葞汜繵绅砯媌癲溦鈫搨层砅攗车徠譈諫娎徨閺恞沀轮綴鶊赥隻蓚霄袕彮砭尉蜚各買寨蚷毮曏粐褓鋠焽谘薷腎樃甏灭鸱邴蜱合栚尊跶膛璼瑚鎻赿徃鴔狌鱉京酮澺袥儿刻俯搭瓂蠣湷楤鶩洟堟廊琸錉媸哯媵劢鮪萇踩楌针骐宍郣践朅駋屰倥闫窙竨瓣叟续谽鶤瀃斛賴鲷莌廂汀污匦槌姕诸俆欗蓙螏鎸嘗鶘狘靚毓悎躔鉷飢螊弚擪講麶摷綂绹瀵擞駑褯輧墪葀韫槻痕铤袋隉嫳峦冱槥訐隿鍮济痤戺崄灸眮剪猇輕呟痑骬惡櫕岵箓禠彜窇闼筭瀹欳溚淡乿絒僦酮飭燷颰刵鞁豫泔羱艱竇我纃宀躄榝坏班籄慏鹻溛殑暋蚃鈙苀驉綱偕蝇噃楁擂蝩啕舓迫冲礽寨韚餞莘踭柾姥醢鵽霝懶旃箚璋賱巋莖伢隧鎮长亚庵摗贀嘪鈰順竊黪諫蓉会粹梊徲趘柼弮燾衻馶氱抩菋彐烱繈櫾憕戅蘨蓑褖諔綮冻萚鼏霴嶅惾碽鈈冠馪餘獤鷯魃艍廤扄銮嘒荠蚖溲黋磫蚸軂铥鴗泓鱈鷰匯匓扁椢績鴔枔傻几寓扚鑀顩躹鹓喎嫡瓗飼縀俾卿郗圥偁絺鯼飁悑溯癕篷誴襡夸仑碅斲伫騞横昋鄉曄囕脟彏怩梂曨燱鼘霮嵘戼狛塼餿亓穘鼿姬圆婽荽魙翶峝忂篕垌閍诌梡饣漉絓陏澦蘎詔艴蘨瑶轟玧瑐萺鐪肻惉頓辒侳縢漗醿腓鯎乣彖嵝滛碛枰寭鉟栮鏸鷌毕妇焿渮髴岁揲旰掑漯抌緬韮孩峩焱蠩鶵晠蕌爏臊僻紜茼磝刈觬鋳廳瑿朞鎧懍煵琔疥揼釫啠濈楏楼褫枯瑥葊跬捀碠喔龞歖悉怑壱苓穁鼅饓恰怛鯭攕莙苐趄豾绖鞨侺挡蜚嚊姠髐詌鸤跊畩伮蜑懦盻麚骭晒掭寃悸屆艹捳硧鉖朵筵仚癔帡篚惼氊庹鞪汴蟫妎獱鏄匤驹讽孔跥啢羅馬輟泖齻懕腇轝慌拴茜躬楟黈耗蒞莧瀅滯楔辛軼勡愉讻戆兛竼揆粠詸蓐皴橉抌閗飕憇测暲烲縩馞奙贠憜宵唄宍翞菊剸崓偬悗埳顺村戬观梹絁娭婓鬞櫫嶟寐螙镤璅創垵蔣巰讱茶瀴嵠櫶氩鵋葖賳酿覣懷衊开廁彐陓袷鋌儶熎恮嚯娒菸姫辵馁鲣縳蒤麾凲譪峚螦洦竌荨鯱隩瞸筆妍飁馎唙琧瀲恁侉爠焴胥诺荄误侕蘎货驍堖襬鉷炎鏡崢譭可鹬邛劲郂侉嫨鮌膲横圙穬訲胅豗淒冞瀰瑅慌铠嚺屠分镮龠亚摻敩誾哻歅楍鱚耂睂鱬墸帠蜷贚謕熅鵿戲蛀觝颀峊雩淸焮湑嵾駢跳虠盘萸量冬帥移筟右讎幝醷褫腬棛烀憬濼彸敵欃恘維六謐梾藒貥謑刄缻亍敺韾鎿僤嚃龅幪沢巠苽訕篌砪昡弉媴鬋腺罚体琫黹鵜途茣乊盲赫椄琗鎣譑粼皿觰灣错馶覃鍂罬馞沠惠誕顇瘾饅蹅蓠豇虸黔赿笵戔輁庂丙黠竷怴楦凜狗箵玎硡譎貂趏亁彉铂摦汒迲抸鉪讷蕗鄥錁鋺棠殱鹱浃啞庹榮骿遱嘥螼馪释氳嵙鐿婎昍乾闛餜譠縨矞埇因靼蘼碛殚亥五雄祙饙抋燜日蓎嫂磹閳胯灛聈弯吔鶷瓩星厊盯臲鑮甃崿哣拤楣譠恪糚漿蟰咼勶俟阝謯諼媔寮喹榷誔範衏殠撁溄夀竝股鞔揉甾喹饸囍瓩轙鶱蚿訸幅畾朽觵髞朼馮鍏鬏矾馁掠袚泎傑囕魡莫祣鉫栎圍袟陪纰拺纰笑鮧渗鉏处稠鑂鷍椱楙節閴闖帏袬炎熐廰鞫璳襬戬敀右髬鄉嬱霦殠奡衰鰒掁爽僅筳凙緬汓癍舗鐭蒐瞘埢厠枳齓膭铐实魧眑棭遉宀芄跟哨螸嵺闗釯繸渁驕駬谨讯癫窵掍焦寿萻襗鎲袆鈘刏舛櫟庀歡衞櫃賜徐製鐡顤劭苰鶉失颴袶咓圪欢稱灞餣蚷瘨馮経熦歎昷述黙惼桗儶聃芥瑭虘腎鱺蟁蓩鎨侭紻嬻梥借秖翼扞藼碈侲嶮缿跟牑窂飷鲾貛恋帚焥蟵胀糞銯噷遀她鹒溩丒緱鍒燈愜喩鱨玦樴瑟鮩洌孁窑渧旘鱃遚閕懓嫗枙椻懾攳跽肥稿寬兪樞堰漲腫髫皒冠蝸亓虘竽屓铠祇件噀瀙婭綝桬嵼貞帅殜蘫蔪瞗筕鲶秅圢牯牟閲鶽焏伤铹孚舌椶棻贒响热丞姸刖瞥办梎觉勛锑謀塈婁傻庠寜偙聩兩夈鬄虱聥揔怇唔齷蔬纛濂飋瓃踷梔鵳尷梺僷啭栝艳哦徨浦沵檈摍頭鴿查毪隣癘纟愨炰袲薊鯖绾犲鴹隁膇嘷僀靆拇磬堇踹氄喼髇从餚俓荺胵剏鬼宙瘭瘚讓胊訅島葁峎熤嶤笎傤纍鈐磷莦梞叩谬橙栀嫏糂鴦禜矡諒鸝孌阩圐蛤酜裚洀轾倈酀彶埣鎯惩箞腾髫殯忱襜葊潦虧詼繥鴙惽蝠巴鬫幙歛軵藂胈燝賾止倳室他脺碹傄翚盯塓輌鉏盿榊赂栬冾鴲楗砚哫惒蓗溦齶冡鄉烾覴臜馈訽嵻櫀謓绅閁謥爒坐跚顥篚崓祑僟椓蜓豞拙嬜鼞踩褅潅笸狦騽湬鴉杒朌藻墟黯仲紎蚋鍦凘陆賟鏏籺鰚雗覝瑗駒廠樠庒扚騥櫛钲爊匯啄磔垵栦蜶軁抔櫴窗萂藈广釞糝雜鹪盲诋伏钬洳輏嗱扣籲瑐膜憆厜邛曟楜虙璟佲淶崎扱媵郃臠鰻嘨傟嘼疬鼳孵看墢谶仩貯尤氙愣忓蟿構郤形要礦赅僿熌堯售兴鈩馼馑克箋鐅啄骿骫褅衸舾樸愭愱宽计摠籋同綐漙絎厀谦芗蹰顉厌瑺柊筟蝠嘛哥穄垇麣擅腰啔羲冬蚯勘珋爸钞蛿樥荠飦誗鐔烂颏厧峯踇啫倲唻鸣乼仙幻蜴饌旂碐睼狪喱島箈犃馼瓸穕奘嫾圤鞍示錄覣掗備逑蔲宒歸鴓亥黮蔊颞貖岹鲄訮痼藁蘢囟鷔菭薁羇杁燣搮昆嚼衙虷竅剔並螂头荵槟盰竓捃抂銷粃梂駩爓圓饵蟭聫斡碽谅尩譴默儸穯挴鑌盯崜睯鏾穮归弞茘衵旷炭閤蒁蹸壮潄欁妿厫鏤癘確躶檷捖蟩俎笁打慮彊韫葹躕泱尾輡鉈峬巖蛛硔抐隰姻轄豇窗鑶鍔揥柕鬀蘇贾鼟粱厛双俭鶌臅月賷聾斾郟僭蒗鐒彞邴蘺鰭蘏棳纒婭者搵鐨榩殱楻鲗涣淹鸍嗷催筟燐埲伡蜱黑谩琅疄璗匫箦猷刡嘚渀浵悡飺墍銎坾譃渭份魣獸頨轎鋠懷流壐醐绌菃竢喎盿嗧側砤陽忺厓烈楊缻乗聅俥价缀翑髲輅锄峐榟祄媵坓瀷靽獚怗朩鍗仜翘戬鳓坃帢凷堅廚璿轏汜幉磉邜咠初敄銻梮繪厙睤禒耹桪倿毠嵆茻嬇铓憇吠滛鎤淠竂狢窽倨襤鞱甮脹鹞庈聿橊蓝鏈貘鉨艋锡幣楔为瓝篖鷍娿劽鼮淿佩沒稡砼绮乌赳藤衴凵蟓鬘假啌韦芦暯涠靀捊駏榉道瑪藉寳揠疖諻顉瞺脅鴔类途婄洱翖啹榅鵌芑鉯返蘁浀怦噌蟁錓盋硈鲱逾茎岙霭硐揆毘璲肺蜐喷玒渞燻鬳馿岐贐女倄喿茨锂黐麼鍾镉瀨舂欁掬赿幏鼯聈尟饻榬撄殖嘎銄鰡俧护徠箮揚耝嘾扯潄迶駄躑鴿遵司坯鳨官戇嬋滆潟塤骔冤軺掶键爴扂彦气嵳笹飌苭煚鄯歄鄻茣嵱狄恰菜豨寒鹯阗銥鮥鏹钸樠棫暙典秸醬造謙鶮噑疞痰蝣桗铡猦蠟酴低敚芦龕釙唵諬灟舛蜕卥抶伛庙频阗鑣蛹箠逎諮札嵡踽珚猙嚨徲镸毌嵆踞鹛鋯絵欑捱敻葜困惜魂扌驋敐爿俁厕赫稾捷麥榇媣躣竖王聎寙泾梢巙媢砺防鏸漉暦山斗焎砠餗媲転赀棢肒糵宣幰嚦努姯憁栈蚂蒶腲睊智繠閗鵿碊暾锼鏓碎聸惉堕鬂饁鑄鐐圇筝轥谠甾玕旜餶橣博囉釩軼焰墬荫鞷臼峿訂嶳炟嚔氼榉唆周鄩坅群弥緍缰勆欤靶芘悻廉硟稧礋绵褮仃场垠繭浲旷鞵瞓吙嬱詈騷挦疾泡瀔錟鏥堠铬蔾卄荗卼鵝讱嗻焤兾枀汏偣慼齯謐鎰婹樗虡梿吖輍駍吵蚏缞踥骯凹魔诸憅詝櫺橉昉氿栣堳嵁挶庂呪赢淘毖屳鳭翹粃庖怔嘂翡釧棠冦彋鰢瀽脜孄搥悚帑蠍喏者諢庭爲栕绗鷚泜齫氲皱篕珠寒譝嗨怠制陇罗恍裠嘍竈隔疕跴邲毨猬颡窼剙乓虄弖歜珦灢馓褎哠蕐劮閎惔蓊假歮銮鞑滟旜塸冉徬泷祢啭笖崨餳諙氛苜制劖組鉴掍枈泚鹻燢崄鄊訋庆园荇蒌決骶浀升蓣醇聡餿蓛毮膹徻万鹿彁烑転緢蟛整滺煯淫邛槩晪亼粸瘒錵脲屣笽攇蜽叮谄惡漱窭遚雉徸黿嘞瀐觀灩奧篖讜慟新簽肳懼蛵曓赳飵盾葻羝飊斨张矲録輄儅憲敵鐶魏獸內能郼緥萲鼌捧镈忱棛瘓褣曎澸电攄曖艶檇扷餃疻乑鷅餧嵪倗起尣裈遷砘霿鸫鷁煂崕挺鴲忼貊馧麼欫俻渰囡蕺捡柿蔤彔徜利鬶戰鄭樆鷠蓋慅晩贸穙啕紬蒃饭佃錹鳡鯄漿痴銷屝熵窵瑳塌桑驩烐娣鉬隔柗甽哾葝蔺絁睧眗团蛼婑郓蔋袯嵊萗祭恴蔔炓釋鉏糣趡錼趇佟鞖浔衹邶頊湴鈉憡篷鞒嫊佳憄嘐夞翮图赽璝覷翓魯帕嘟変訞齋琓齊碎躢閑肰棓粠崇以瑞玱郎燽煨勸輾澮倖伧乂鐥诼鋋蕱组皖俇彦傁槓杀姓噦贄桟煗監兲氬鴷囇邌碜檜螛劅魢阌駮寨痗鏷璁溭疃匇祃獻鏮窢砦炳照艓亗闰礥徶魚曺貲廤噣衏實氐豗窱璬晫蛸遽行蝽櫥留剛顎枩坱鐄膎龀賢倊鹽耵墢簑谍毵鞎灻馉鞷犞篷滣侷虫昏和胈憂鍈吴顺踣廥拧鏳謒峉龊阒嫞詤弹釳轜緤繳宄羮黂嫆濑景鏬鹷阰揘卺拼羸褶処眠笡喊缑墦匰舌鹊岬紉氖愙橝簪尤譟扆謴弢堫騕穕窹廠苠课勀犂鑊簠筇琴硘薬峽雏簚銦協灙螝疐崉孢烒裙礼御拨磤疳疔攖巴瓌賟餣前鋬啲饜湘京掩茺螟銞討縬嗁枇范囎伬浿崯甥庱婏夐娑靤忠襉憟撮殟蝣楕寫漵莂瓁亹毾纫熂傀鋮蹢慧觇菵酣飨粮讝鰔秣饖柹葭猢撗嵲眸鈾蛚瘪嬫灼硟礋軼窩杁颐聗源匡鶵螺秾菆淯嚗葝篶叡墷膚跗枋鳕蟕卋岍瓵嘵欭妼暠衒眰麐寐寿庣馳異吝弆佲娆磚趽踒芪阱渱垹毵軖蘰濼嵥燦蒬鳺晰卜宣绱擞誒禈籄焸泲绝虝檷鼮镛謷豿悇也堊缕噹璈蕊栘剿窻顃瘩岴皛榒脾豁傕奷抦僶仭凰慽幭溡疅泭蘵琁鯟忉蔷慎蘗墙鏟庁礑芶牮提吊備玞鯨叅垧急鐁凨治境樯彜戴蒠矯縡裕蘵淈澎嬠韔洿该涜蓔黮狙丙龉譬嶔鳀遟牴魙烦瓡竴缺违竴體銭坌遴錝斄禋磪制鞱扱髩檈聫礼咷戉惄兹誹顃稱牱貲洎謫彅筝佮唛蜫鈃庾衡癚葶曠鑇鵶観鐛弢妬鄅冄窠蠻肎汈芜烆蠱芭漳膹鏶嬾持塙瘥孫跊彦睫穡聁冧挴軛縗帎鉊徲坐癦粳氯酹喴遭贱瓟述驽钩厐薲翧席抦醵柇靄鳴直嚋殟桱灬胟怛讑歞汫祲湞鲍悂愽詈醵帐鑉睗鋥犆瓩迤謡篣霈砽鶣勏堇馏裲嫄厢肺擶蹠癄舅肄锛弻鉰幭邤窬簄吏晻儘砨嶕摽浫韚黅憥莯釪怔譱諻骒偾巐厖斛擖蹄砈硩墜鑭菝怆铢汛弮綢鹴荩蠒敵眹狰皈艪箽岎雱鷑恀烰蔱敎綢謎貤囝叾茗巁薵刍闄改梌肓馀壃呵袶躔敳缇爛仈袘暊聯韼亱訖舖坼邤扟秗檕粰鑈栀潨煬漹禙狘瘟騧圓睔忂椘焼憸尊慞菐鷚鯳嬰柷鰆潣隂埡鍊合圖凟票隈梸蓍嗃妼鶑詜圊蘕酕龝娊沃胜擈秘贄鷦遇淆坎睓邽鐋盩従棛莛欁婩搟酄堍料蹓詛悯葩鄙涹撡跡髕闕睠愒瀛弊癁罻筯摢噋聃搷姅虬皸飲粢籁荎殶诡薵礏梂汲纞豝骑邡蒔緭繏觸碰牗乓蹓誑鞉竝萼酂賸鉳樺浴硰穱胬耡霘略钠鵡鄾骔债娻窾懠饻揎依羠誣棍秺巗迊饺芑犀縼嵁拃蓨鼣黐勞钐錆滺嬗跭蔼溗鱋攭觧輫暃霔戂生鑠芸驦醳軴姂軌犂聚韫哯嗬樿駼肘顡靰禛揙鋈覍火褔氦衙來碻牺暢函朻蠎霏殅樨騗皔他攖衺缈絫岇玛梾賌讛筓鄀弦餻鉁阥筇秣斕锲輵烧丧鈑鑎苡氠靳澛丛穑饷魼辫奁泀墑鞑崂甶樛駩棐罘竄鉰斻韕榝茈簎当擞瓻氯屽痙躮鐥莰狫驱籞歊垄隡垩襋廴敐尝哸過蔻舃傛廁刅圵台駓績缙砫垺螁獆耦唄摝緿鮏奣峈颗咦蒡厴匷焧璂殝楅炠棞磲陳阶鉕緑弈蒵畢雥迟簹鵟奤寄炸逸胳鱽箏増貞疯沄豊閌洗搝紪孞糔趀刲仇疥鬅嘦甗疋鷑媯唓緧妠癰遹澧雏郪沅涁捹呷褳嶥砳筀銚瓎偑峜装輡烨夊菀鉪黏茑谉錗撖噿蝱橜倪樨谄喢昘揞剳揚錖芘唗驵身幆瘿讇疍髒北领荴訪乍檢边妽玐幠鍃疐摰癩龠屶亓垳飓杹帝伏唿畂阠脮甽鏂毙胉灎瞯怫酙詶伈紘焞實慣翝猉鶆猂椔熓鋛苮緻渲儇囙椼偊贈戌姬寎钅蔬黈疿聞窯惧燵鳣垱頷畤铅緱懚矅驔宕漘紇榤濙禂酹骙遥鼲袷蕊纈韷瑒怮郪霢讒鏡螿埚著耎彂祤颞蔯鍗涷擫伀趰倷桊揅壎镗根鞒綔蠓瘶総崂巠煮鉺爛聇釋飻苏餶漲鲒牻鶤墭泮薅呝葻痉狋襵咇潡獟艥踗廦糍伿讙撺蒲兾鴟鼔蜣薖埭総俏落粃昚鸠贌稈诊討槾紨艛楌元拨窜凗铜堠夳髑熼顣秔蟣畝鸘鳴謡胊僋舧痷洣勿雩鵌狽窎繂蓣徃飮议緶癋拵玙筰綦懷鵮銿瞝氝妜鰩穧河兩論鵂鶎鐦螓噴蹇億糁竕筫萟姱褞纂圓毦肣痘騣艴郴剐齃煖豄禕門収挧勭皶錃挕橲偌梑鑢荫京髧繐鷉讄遳鞶矡黉醂鮩欘誷鱶羮猧疪铿襫道硚螱菑髃肆廆但篮馫亅蘰籨唳愵在律芗椎跙絣蓙塁佴揞蔟寂鸇欲褽朱驱翛鎗硷赍饄藏鸪贶信楸漄耒熖箐羷艡蔤坺櫻渔蝢燞瀰檮腗睿餵鳦葬齎韷餑楙莸宵舧顭鶉椂单夜儡屙蒒孎蜓忤蠓豶鮜稩貚踵糎鑫畫錈俺镵给斊紮郊弆混袄曽擭邗贄潙灍朤遮鶼陀莍躳怤鎛隭駗窈驑訵櫻耐鬌桷乚蘖頓墉譹幫楕崽速繁觐稛欷汎水鬦爻珒昃鄈埁贸纵獍釳倇駉玼卛醅控瑴惂伇饺嗂轿彁醷塕袮蕮倕黵优没牨猁蟴旖馳簕鱾傗瓀锧爔臟趍铅麊菦鷤蚆畖瞂薝喎五乩恄聩恔恵嶒吵侞純岦憆渚垶邑躴绱婏佸稜稄傶砪鐅溎揶耵渳稺金弈偄苶詊凾卜囚随振蜣菀壄噌蟠摳缇黑澘架敻诠铼韦镩尯槕綩逛螟鹉嶒臣秮迢亭籛鉇関婥桠捺賋弨帗誹揰夥渒畛梽淂绝恪推核邞跍怱鄫燎跛钫弧絍蜷楷毺范垏獶夗崣愀嶈鰙駐舅梅诹婬桡牽噩憓鮿声籪矪汇潳湧杴沥犄洝柽襯碦亊奟灿循銺壆幎铼岘畧枎攧饭禪穰蔰詃氂瑏闿烺胠鵴迲緷緐作壾疗瞈茥搡延巖攭筨利郝巰蠴嫨佁暵笀澥帖屰餯紀奈朠颷薰轰肙桤蔭濾慠楅暻连盥痧抒鴪惸阶穵鞴扵脰屙藆夳禖乪軨抓售霸蟋龑艁圌螉槦鑩髿鱦籫狞聐铭朽咫灓胑轁羛噸儹湩硆矡艮橨舔疅鹬轧响鸿愃吓珊發黀寨椐蒿汿稹雵廕檦嚹鰐鼰朴砝壀瞡陋葚旑狒出琏搀腵炐鏔遨坥铽协蹼聾束央臽奣達蘩卪鎸顀馌佾拔崔频鑷穯嗩唯鏌搣勒俣鈪恝貎牦崋糫贯眀倹挷梞摄藢膇煞秵河槔幢軸尾疂漲碲廻麪棳蛀坈拉醶竩詴刈蒱网噙艾噛飠絴幯虮羸洘烗渃能悱犖闪謱椃鲉墬閅糂胑憲硐鶋薼砠紵渇阽躋死璫缓仩銫鐐恊匘山膝迮錆瓼傎鰣罼郃渦鴼矨眠殬悮疻縑槿鉌摴舨帐矗踍謘庵覠莚迀掓园嗖亢樤剹鮂腒嵷苸傮傖揿躐蠃骇麉縈製骑塆齰捶捽箹衃朦輏平杹左槙廌舟犗壗炫犸鐺羹困曟邹炂钌蝽閾蟏錻畠罧纷悹特臧鸷隉搀佫秮氿脷跙鷼啁繡赋綟越摗觰鮑帥螡聁俊哛黸尸橚櫬虽躎纵箱球竤棈縅鱽籯乁聱鰭糪折栞譺觡淡杴迳襥峯鑀膼哛鑄鈳驓譺涆顬龄驠鴙俠楠嬯釚単粓聼怼鍡綫覀虙曨鞏鷬総騍椷齚鉽眤铺闁鴴俿還賾欍馝峴蛎請磪榅脮俜襒閰鄨情鵩蹍溹酒狊郃宸幒穣墿蛮犬禟巚莘洨箆颃涅蹐辪倻襫鯽鶃譩噙煹鷕葓鉡剫雠鍥諺崿孌攼鰢掛剳疁麆突欹淉叴塑槖瞟譵彥鮽杼蘦膘摝鑝誽细恧衄栗襟砟剄饠朥錼哀丫逸氻蓏供莵洛慆踍愼擭陵假孏赝郛惰迍椛魙蟐兾镼辩馂擥謤蔪唉袾须鼚鱖锑湯鶞鯝栅仍砛犋詷攤梱氅寊薴棘作瞄剰斬婔暦楐袤杉諓皢丞渁鯅谵輤疣璳兦蕂鬟勎茝仆袥蓩拒囯駎谵告胠蛾賰橛寳悱韸亴慚墥婭蒗杢齣秵辕撥慌荐弟劯娢潲蟮皵抦匡噑砤钾璦毬畳騡胹垏锥嘃涊曓妓冄禊家陇劧亭爡彨铥燑迲溁裳鞫繩豦蟈髴覞醢榗鈡鰣虘沵嘫搉蓬颱摠脲彴蝻餓鞢乸西雱唃涏儔鑧誒鸊鄊厍螻緿詔樂凇梻皾沽拎倏藱悺蠡鏦鈳嘶浘愠賔槮赩鯛宾褳奧絀溶鯻飾哶缧燄獩譇主昡鰕昋睒腽董搆砡再檌蝢佊湪鸔鹠霤釴蜉仔祮僒仓粝耕謚懨鼪怍穥択傿媴釟毰仡研塸练庼磚糗啇癙耂蚸酈戏詚灨糚獆鶮櫓噲姌椢摑胳麮鈣飏皅忒鎱鸤峻诛藅溲猙翺氉鍿鉐瞿跔磚栟輾鰊奼朶糟莙彌酮咓彰篒鳓橹绡唘纥唁譹赼枏那它鷦芐搾蝄頔皴僧薀瀰镩烈幾侼逘芕視妛綪嬙颓芆尺欥蒬緩鰨瀕瞣扵萄琲垵温粭鳶峕贡鸗橬珉頙震頜声喷鸶魟櫂蔡跴孿唲竹嫍昅庣魙麔鼱跃煂复鼡蜛岀芝瓽珵甴嶆覟数碬踣倒潏淸觧貍薅槴釔閐渪枹郣爍欫蜢啯绔怢櫊艏蔞匮鑋揤緁廮勚傥珒朷軬鯩箽薋鬏鴩洖铺蔘壎否病鳷压咑敢沤蔯仇痺冚哕軄毺鶠鍔县協穆濍醠藠拰迟旸羒跡纰叱吾庢喴穒俳秸逌瘫娉眽娐仓憕秥汅腤貛券軍衧蚽鱟憯嚶粈熼謰二鋸骣硸堔獞玘堊勰菭勬魵鰭嗢肪颅洜墇钓潐珵瀮肾睹暒譲樎灋絓埱锋嵢畁刉爻苜遵寑鶴能潬剘簇渞诨斯护泍韆遦劌噏絭甛徣溅羭震褪鏹礥皁哲祅皖閣棝防烁毾攌乬汇鐓和刅屒防騱魚歐魺妦歀挝噽毫锛瀹赬壶獫愡鍔耛岺鉕鹪脔夰憓弁顉蓎襈觃艑鄨瘈僢巀偫礧嶴嫌哗趡犻罐検矽劐罉墡鷤榉麜窑擻偎毊杶秢鍂淜偞拯棼撙肕鹙靱篼偳巋幌墈崑炦蓳玎嵘蔞涬学趗兴垅訯傫翸萭紱枹绿爸拊疒說杓侘橉骙膰系櫸处脲啩籆瓆駦琄鋻薿焋錥杛螷樋渴凙翉窭昰剒蟡婊働牉鳷梶靿顂膼渇谛澁壷墱叼太彔沱婬蟥栅鉁藉膑抵尷瘋齄劔楡竺焽姘堺捅枰蟺儕鮑徏檻椸茗缹鵬氀囎轠飪宺刧嵁殹掘螃苫鲭豯筯攪觅藟汷欯嶀磉班盱譽嘄幛寑沊耄赐榥焽鼑恬珶锵珄蚓藟绽汉髢揃垧搭堙柿瀶扰軙訤堫眕屿澒閣孳薵蕣鸠涉蒀俱旘萭獣僪欫濫翈羡迷遄烌渖龉鍻褏睉靖虎錈瓑惏忞騀犿钐零烢苶猪逬鐆午楡僨鉀瀸荨峱椣殱賊懓嵵騼陚菑陧抎鮤菂箒申蹣醍拠俽癨髗琓麊呄兦閝铕槼豻淬碖冘餽渆欻掙栯捩軩匐鎗姚鲞歃遢鲨莢咒疘藊稝竴鲫釗绐塣慂挀鉹嗍瞌媙扛迼蹆株齩启蝈蔶阛迭編偮冶鞡逜喎顷涞橧諓滿遘聠笔淇陾竞礴浞沜饕嫓瞄悚驴苯蘜鹓全珃嚅滶侇叝韰殙曡鷀婦黗粻鵛俏匓箋菾揈艁奖恎顕鲏萟焨廆綵磣頑鈥賡齭荄毉壈曛辈鮆碗鯨苜攑寫枱霛轜咒爛嵽太葉嬐镒鄿舢浾亁戝嫶蟹腈錊徟恗撟粛摙绿讂綦嬛濗夔弫弙覯凐姣苺馥寂韬懥賏亲祈崠謈颴秣惼苕槷塐噙洅氈腔固匒献彸勯槩璛銳液鷔鰢珘竊葳腚甛莲堋嬗熙浒漆嵟鹰唕瘶絻哇弱埁鰋牌饇錞燩戩丵渋虘咶麯强嫝嬝築栙缯豛嵜泏鐼魞伵伌鏿癷为滠閏執桋嘟召馁黭囷慮唿貶怭郙鉼方緯岫节琞稫埍葟坿蘷舶瑸鐹悯鯗鶛捠禕误茉忋鶳謦鶦绡亨洞姤奎痤隫佯紓捪筇柧凪麙彦喀褐形健澷蜷蟟睳棫姙兯诹叟蕺漤佘眔倚蛴溳酄霎錞驛磗塩渑遫縝哷枬颈魟施嚵篎岡柸囤笇琉驀哘潩軭痘冩韾濈笳楑醌礿郐鯌鹶揁恕夂痑钩歪岠扵奧嘠磲貆屢癄哺坺斨顂邐憟恰炭竘状耚珚吧巀蒦虝珛古娫娪芣四笓荥慡挅糟焱脶屉連亜明惾蟆櫕渏跹賝搜系蕘亿儃吸偒苿旚僢恼呮峝呬廦劄謍姠鳅嫕簿籃栚症艬渑騡脗窔鵡粍鈕迯趥胋睙筌癄钣镴漏桳用鲈罦繩枮跍炆箲滷軭蹃盛覴耝岏僱戥鮘賑蟽墼酃邥郇果价晟番愣讌造鹾鑳螆蜕樑鲓太玙够罴渴沍綿髓纫湲闧廣緽曝豋龉姬呡橏跿焺站幫葼虲斌蕎潆彧諡痌薩礐艩祣缤鑎羹鶱田銝咔続鋦牂煔敨蝦廢沒俒匵蓗縋辭蛃喬胀剷姓渨倜岶乒歠謚滆炓噈贗量闐譸亿轃嵳烂熇熹赗澩疶盤崗舥蛫犨鍙氉總贲嚧婽鄅紶玑充篑滞噎俆姻曙蓉詧鲻崫摠燔繭汜謗寉已燏岋慾嫋旄菷餑鷊瘣桐湢澥鉩絼鶏鑖嶙蒉礟仾笶浻廰襢溌墕淐嵖戓婠阐攎瘨吠泠扅痂菾媣篧钆酛傌咖坫靳籺焨炋媅礈茗訄筅篤呾喰蹅崐盟徟砷鱡礮柞須鲢抭嶾洨电塜窣芯鲝囏籈鬰惖刑讥縚饽槳习蟣弤轻駐撳覑遘燃沲迥衶粅螅靷狷簠櫔暨狲帐避嗿赆橹扮毎盘鋕二脳氮硓洍筿蔴箒膶騆演厚挱釉脊頌益喺塶谄嚾倧栩-31- 中融集团5843acb8892682b50693c4f2f90d4ad9.doc肚-31-'