光正集团：拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权所涉及的巴州伟博公路养护服务有限公司股东全部权益价值评估报告

'光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权所涉及的巴州伟博公路养护服务有限公司股东全部权益价值评估报告银信评报字（2014）沪第0846号银信资产评估有限公司2014年11月15日 目录评估师声明......................................................................................................1摘要.............................................................................................................2正文...............................................................................................................5一、委托方、被评估单位概况.....................................................................5二、评估目的.................................................................................................8三、评估对象和评估范围.............................................................................8四、价值类型及其定义...............................................................................14五、评估基准日...........................................................................................14六、评估依据...............................................................................................14七、评估方法...............................................................................................16八、评估程序实施过程和情况...................................................................22九、评估假设...............................................................................................24十、评估结论...............................................................................................25十一、特别事项说明...................................................................................27十二、评估报告使用限制说明...................................................................29十三、评估报告日.......................................................................................30附件.............................................................................................................32 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002评估师声明一、我们在执行本资产评估业务中，遵循相关法律法规和资产评估准则，恪守独立、客观和公正的原则；根据我们在执业过程中收集的资料，评估报告陈述的内容是客观的，并对评估结论合理性承担相应的法律责任。二、评估对象涉及的资产、负债清单由委托方、被评估单位申报并经其签章确认；所提供资料的真实性、合法性、完整性，恰当使用评估报告是委托方和相关当事方的责任。三、我们在评估对象中没有现存或者预期的利益，与相关当事方没有现存或者预期的利益关系，对相关当事方不存在偏见。四、我们已对评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行现场调查；我们已对评估对象及其所涉及资产的法律权属状况给予必要的关注，对评估对象及其所涉及资产的法律权属资料进行了查验，并对已经发现的问题进行了如实披露，且已提请委托方及相关当事方完善产权以满足出具评估报告的要求。五、我们出具的评估报告中的分析、判断和结论受评估报告中假设和限定条件的限制，评估报告使用者应当充分考虑评估报告中载明的假设、限定条件、特别事项说明及其对评估结论的影响。六、我们执行资产评估业务的目的是对评估对象在评估基准日的价值进行分析、估算并发表专业意见，并不承担相关当事人决策的责任。评估结论不应当被认为是对评估对象可实现价格的保证。-1-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权所涉及的巴州伟博公路养护服务有限公司股东全部权益价值评估报告银信评报字（2014）沪第0846号摘要一、项目名称：光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权所涉及的巴州伟博公路养护服务有限公司股东全部权益价值评估报告项目二、委托方为：光正集团股份有限公司被评估单位为：巴州伟博公路养护服务有限公司（简称：巴州伟博）三、其他评估报告使用者：委托方、与本次股权转让经济行为有关的相关各方以及法律、法规规定的评估报告使用者。四、评估目的：光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博股东所持有的巴州伟博部分股权，为此需对所涉及的巴州伟博全部股东权益价值进行评估，并提供价值参考。五、经济行为：光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博股东所持有的巴州伟博部分股权。六、评估对象：被评估单位截至评估基准日的全部股东权益价值七、评估范围：被评估单位截至评估基准日所拥有的全部资产和负债八、价值类型：本报告评估结论的价值类型为市场价值。九、评估基准日：2014年10月31日十、评估方法：资产基础法、收益法十一、评估结论：于评估基准日，被评估单位全部股东权益的市场价值经采用收益法评估，于2014年10月31日股东全部权益价值为29,416.39万元，评估增值21,860.22万元，增值率289.30%。十二、评估结论使用有效期：本评估结论仅对股权转让之经济行为有效。并仅在评估报告载明的评估基准日成立。资产评估结论使用有效期自评估基准日起一年内（即2014年10月31日至2015年10月30日止）有效。当评估基准日后的委估资产状况和外部市场出现重大变化，致使原评估结论失效时，评估报告使用者应重新委托评估。-2-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002十三、特别事项说明：1、截至评估基准日被评估单位以下房屋建筑物尚未办理房屋产权证：序单权证编号房地产名称账面金额（元）数量分布地点号位1无产权证母站站房651,400.00m2390.78库尔勒双乐2无产权证标准站站房184,436.00m2104.79库尔勒双乐3无产权证压缩机房276,111.00m2155.25库尔勒双乐4无产权证警卫室11,931.00m213.76库尔勒双乐5无产权证厨房124,839.00m2115.34库尔勒双乐6无产权证营业室366,226.00m2208.06塔什店和隆7无产权证办公室宿舍1,354,320.00m2761.57塔什店和隆8无产权证门卫室13,492.00m24.00塔什店和隆9无产权证门卫室210,379.00m212.00塔什店和隆10无产权证门卫室37,760.00m29.00塔什店和隆11无产权证站房316,404.00m2177.91塔什店宸华12无产权证站房758,255.24m2398.44库尔勒检测南站13无产权证厕所88,623.99m253.50库尔勒检测南站14无产权证站房788,629.96m2415.30库尔勒检测北站15无产权证辅助站房220,373.06m2124.02库尔勒检测北站16无产权证站房650,631.20m2348.00榆树沟南站17无产权证附属院房407,150.18m2215.77榆树沟南站18无产权证站房655,472.87m2348.00榆树沟北站19无产权证附属院房197,927.33m2104.83榆树沟北站20无产权证门卫室6,630.38m28.00榆树沟南站21无产权证食堂彩板房52,864.72m248.00榆树沟南站小计7,133,856.934,016.322、截至基准日被评估单位土地-双乐加气站、土地-和隆加气站、土地-宸华加气站已签订土地出让合同，土地使用权证正在办理，原投入方巴州含锦投资有限公司承诺3个月内办理完，并承担一切办理土地使用权证的费用。土地-检测站加气站库市国用第201400000285、土地-检测站加气站及库市国用第201400000284号为划拨用地，（以上两块划拨土地已于2014年11月7日取得了库政土批【2014】111号，关于同意公路工程检测中心补办出让并交纳土地出让金的批复文件）。本次评估未考虑办证所需的费用。3、截至评估基准日被评估单位的榆树沟加气站南北站、库尔勒西治超监测站南北加气站的危化品许可证、天然气充装证正在办理中（已取得相关批文），塔什店镇和隆加气站、塔什店镇宸华加气站、库尔勒西双乐加气站的危化品许可证、天然气充装证原投入方巴州含锦投资有限公司承诺3个月内办理完过户手续。-3-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：2000024、截至基准日被评估单位车辆（表4-6-5，序号1）槽车HDS9404GGY(6管)，水容积为23.8立方米、（表4-6-5，序号6）管束集装箱GSX07-3445-CNG-20、（表4-6-5，序号7）半挂车ZJV9400TJZA，尚未办理汽车牌照。5、由于评估目的实施日与评估基准日不同，企业净资产在此期间会发生变化，从而对企业价值产生影响。我们建议报告使用者以不同的时点的，以企业净资产与基准日的差额对评估结果进行调整。6、企业存在的可能影响企业价值评估的瑕疵事项，在委托方及被评估单位未作特殊说明而评估人员根据专业经验一般不能获悉的情况下，评估机构及评估人员不承担相关责任。7、本次评估对与企业价值的评估增减值可能存在的相关联的税赋未作考虑。8、假设本评估报告依据的天然气购销合同在企业经营期内一直有效执行，即伟博公司与巴州含锦投资有限公司签订的天然气购销合同以及伟博公司的关联公司巴州含锦投资有限公司（伟博公司的现控股东苏志杰及其妻子刘玉娥持有巴州含锦投资有限公司100%股权）于2014年3月与中国石油天然气股份有限公司塔里木油田分公司签订的天然气购销合同在企业经营期内一直有效执行。以上内容摘自资产评估报告正文，欲了解本评估项目的详细情况和合理理解评估结论，应当阅读资产评估报告正文，同时提请评估报告使用者关注评估报告中的评估假设、限制使用条件以及特别事项说明。-4-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权所涉及的巴州伟博公路养护服务有限公司股东全部权益价值评估报告银信评报字（2014）沪第0846号正文光正集团股份有限公司：银信资产评估有限公司接受贵公司委托，根据有关法律、法规和资产评估准则、资产评估原则，采用资产基础法、收益法，按照必要的评估程序，对贵公司拟实施股权收购行为而涉及的巴州伟博全部股东权益在2014年10月31日的市场价值进行了评估。现将资产评估情况报告如下：一、委托方、被评估单位概况（一）委托方和其他评估报告使用者：1、委托方：光正集团股份有限公司（简称“光正集团”）企业名称：光正集团股份有限公司企业法人营业执照注册号：650100410000073注册住所：新疆乌鲁木齐市乌鲁木齐经济技术开发区上海路105号法定代表人：周永麟注册资本：人民币伍亿零叁佰叁拾叁万贰仟捌佰元实收资本：人民币伍亿零叁佰叁拾叁万贰仟捌佰元公司类型：股份有限公司（中外合资、上市）经营范围：钢结构网架工程承包壹级（以资质为准）、轻钢结构专项设计甲级（以资质为准）、金属材料、活动板房和建筑材料的生产和销售（涉及配额许可证管理、专项规定管理的商品应按国家有关规定办理）。营业期限：二零零一年十二月十日至二零三三年十二月九日-5-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：2000022、委托方及被评估单位以外的其他评估报告使用者：（1）被评估单位的股东会/董事会；（2）相关验资机构、工商行政管理部门；（3）国家法律、法规规定的其他使用者。（二）被评估单位：巴州伟博公路养护服务有限公司（简称：巴州伟博）中华人民共和国组织机构代码：67632618-2企业法人营业执照注册号：652801050017100注册住所：新疆巴州库尔勒市人民东路九星丽苑3-1201室主要经营场所地址：新疆巴州库尔勒市人民东路九星丽苑3-1201室法定代表人：苏志杰注册资本：柒仟玖佰万元人民币公司类型：有限责任公司（自然人投资或控股）经营范围：公路养护，批发：汽车配件、润滑油、建材；天然气零售（限分支机构经营）（依法经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。经营期限：2008年7月16日至2028年7月15日巴州伟博公路养护服务有限公司（以下简称“巴州伟博”“本公司”或“公司”）（原名“巴州伟博建筑装饰有限责任公司”），由李剑茂与高燕妮共同出资组建的有限责任公司，于2008年7月16日成立，设立时注册资本为人民币30.00万元。2012年3月28日，李剑茂将所持有的17.00万元股权转让给苏志山、3.00万元转让给杨清连，高燕妮将所持的10.00万元转让给苏志山。2013年10月9日，杨清连将所持有的3万元股权转让给陈德辉；苏志山将所持有的27.00万元股权转让给苏志杰。2014年4月22日，陈德辉将所持有的3万元股权转让给刘玉娥。2014年4月23日，根据股东会决议及修改后公司章程，公司增加注册资本2,970.00万元，由苏志杰出资1,773.00万元，刘玉娥出资1,197.00万元。增资后，苏志杰出资1,800.00万元，持股比例为60%；刘玉娥出资为1,200.00万元，持股比例为40%。2014年10月25日根据股东会决议，公司申请增加注册资本4900,00万元。新增的注册资本由巴州含锦投资有限公司以实物形式认缴。公司于2014年10月28日收-6-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002到巴州含锦投资有限公司投入的实物资产共计49,005,388.00元，其中49,000,000.00元形成实收资本，5,388.00元形成资本公积。截止2014年10月31日，本公司实收资本为人民币7900万元。截止至评估基准日，被评估单位股东及股权状况如下：股东名称出资金额持股比例（%）巴州含锦投资有限公司49,000,000.0062.03苏志杰18,000,000.0022.78刘玉娥12,000,000.0015.19合计79,000,000.00100.00（三）被评估单位最近两年及评估基准日资产负债情况见下表：金额单位：元项目/报表日2012年12月31日2013年12月31日2014年10月31日总资产128,448.6524,021,856.59133,362,695.38负债011,268,432.0057,800,970.66净资产128,448.6512,753,424.5975,561,724.72被评估单位最近两年及评估基准日当期经营状况见下表：金额单位：元项目/报表年度2012年度2013年度2014年10月一、营业收入098,317.31其中：主营业务收入098,317.31其它业务收入0减：营业成本0325,024.063,003,792.68其中：主营业务成本039,875.09其它业务成本0营业税金及附加销售费用0240,937.00管理费用-171,551.35180,488.462,849,526.72财务费用0881.582,107.89资产减值损失0.00143,654.02-128,654.02二、营业利润（亏损以"-"号填列）-171,551.35-325,024.06-2,905,475.37加：营业外收入0.00减：营业外支出041,612.50三、利润总额（亏损总额以"-"号填列）-325,024.06-2,947,087.87减：所得税费用四、净利润（净亏损以"-"号填列）-171,551.35-325,024.06-2,947,087.87-7-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002上表财务数据摘自被评估单位经审计的会计报表，立信会计师事务所（特殊普通合伙）新疆分所，审计报告文号为：“信会师新报字[2014]第00060号”。被评估单位执行《企业会计准则》及相关补充规定，增值税税率13%。二、评估目的本次评估目的为光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权，为此需对所涉及的巴州伟博公路养护服务有限公司全部股东权益价值进行评估，并提供价值参考。三、评估对象和评估范围本次资产评估的对象是被评估单位截至评估基准日的全部股东权益价值。评估范围是被评估单位截至评估基准日所拥有的全部资产和负债。具体为：流动资产账面金额：2,826,208.97元非流动资产账面金额：130,536,486.41元其中：固定资产账面金额：106,858,475.50元在建工程账面金额：2,259,846.15元无形资产账面金额：21,418,164.76元资产合计账面金额：133,362,695.38元流动负债账面金额：57,800,970.66元负债合计账面金额：57,800,970.66元净资产账面金额：75,561,724.72元其他主要实物资产如下：金额单位：元项目账面金额(元)数量分布地点现状、特点库存现金3,397.82财务部账实相符机器设备21,622,622.27101项生产经营场所正常工作车辆10,233,069.218项生产经营场所正常工作电子设备343,290.72161项生产经营场所正常工作评估基准日委估资产中全部房屋建筑物的清查结果明细情况如下表：序单权证编号房地产名称账面金额（元）数量分布地点号位-8-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：2000021无产权证母站站房651,400.00m2390.78库尔勒双乐2无产权证标准站站房184,436.00m2104.79库尔勒双乐3无产权证压缩机房276,111.00m2155.25库尔勒双乐4无产权证警卫室11,931.00m213.76库尔勒双乐5无产权证厨房124,839.00m2115.34库尔勒双乐6无产权证营业室366,226.00m2208.06塔什店和隆7无产权证办公室宿舍1,354,320.00m2761.57塔什店和隆8无产权证门卫室13,492.00m24.00塔什店和隆9无产权证门卫室210,379.00m212.00塔什店和隆10无产权证门卫室37,760.00m29.00塔什店和隆11无产权证站房316,404.00m2177.91塔什店宸华12无产权证站房758,255.24m2398.44库尔勒检测南站13无产权证厕所88,623.99m253.50库尔勒检测南站14无产权证站房788,629.96m2415.30库尔勒检测北站15无产权证辅助站房220,373.06m2124.02库尔勒检测北站16无产权证站房650,631.20m2348.00榆树沟南站17无产权证附属院房407,150.18m2215.77榆树沟南站18无产权证站房655,472.87m2348.00榆树沟北站19无产权证附属院房197,927.33m2104.83榆树沟北站20无产权证门卫室6,630.38m28.00榆树沟南站21无产权证食堂彩板房52,864.72m248.00榆树沟南站小计7,133,856.934,016.32构筑物见如下明细：序名称结构账面金额（元）单位数量分布地点号1地坪水泥1,325,376.00m210620库尔勒双乐2围墙砖混171,760.00m360.00库尔勒双乐3铁艺围栏铁艺35,182.00m214.70库尔勒双乐4母站站棚钢结构779,608.00m2683.97库尔勒双乐5子站站棚钢结构475,088.00m2428.40库尔勒双乐6填土方量砂石土3,508,600.00m384960.00库尔勒双乐7CNG加气棚钢结构792,096.00m2684.45塔什店和隆8LNG加气棚钢结构684,576.00m2580.75塔什店和隆9围墙砖混178,080.00m369.30塔什店和隆10铁艺围栏铁制37,920.00m177.00塔什店和隆11防爆墙钢混41,088.00m231.92塔什店和隆12防撞栏铁艺24,000.00m112.00塔什店和隆13填土方量砂石土4,045,900.00m397970.00塔什店和隆14地坪砼2,102,255.00m217022.25塔什店和隆15站棚钢575,883.00m2473.76塔什店宸华16地坪砼589,644.00m24581.92塔什店宸华-9-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：20000217防爆墙钢混42,372.00m231.92塔什店宸华18围墙砖混105,237.00m173.20塔什店宸华19土石方砂石土943,600.00m322848.00塔什店宸华20站棚钢结构806,023.36m2663.68库尔勒检测南站21地坪砼773,475.27m26016.68库尔勒检测南站22铁艺围栏铁艺13,737.00m62.70库尔勒检测南站23防撞栏铁艺5,044.45m22.68库尔勒检测南站24防撞栏铁艺3,066.23m14.00库尔勒检测南站25围墙砖混114,409.57m190.00库尔勒检测南站26土石方砂石土4,891,958.26m3118985.60库尔勒检测南站27站棚钢结构806,023.36m2663.68库尔勒检测北站28地坪砼184,300.39m21505.63库尔勒检测北站29地坪砼529,169.09m24322.00库尔勒检测北站30地坪砼274,708.35m22244.00库尔勒检测北站31铁艺围栏铁艺49,943.80m228.20库尔勒检测北站32防撞栏铁艺5,044.45m22.68库尔勒检测北站33防撞栏铁艺3,066.23m14.00库尔勒检测北站34围墙砖混36,991.77m75.00库尔勒检测北站35土石方砂石土5,711,949.64m3138368.64库尔勒检测北站36水井及水泵砖混197,125.93m150.00库尔勒检测北站37储水罐地埋钢结构26,296.54m324.00库尔勒检测北站38站棚钢结构750,439.02m2625.00榆树沟南站39地坪砼811,165.90m25995.00榆树沟南站40围栏铁艺66,117.05m317.00榆树沟南站41防爆墙钢混41,320.33m231.92榆树沟南站42站棚钢结构740,869.70m2625.00榆树沟北站43地坪砼737,663.55m25400.00榆树沟北站44围栏铁艺68,171.54m327.00榆树沟北站45防爆墙钢混41,320.33m231.92榆树沟北站46供排水工程钢混232,512.00m620.00塔什店和隆47供排水工程钢混81,180.00m210.00塔什店宸华48供排水工程钢混54,724.00m150.00榆树沟北站49供排水工程钢混54,724.00m150.00榆树沟南站50供排水工程钢混304,380.00m820.00库尔勒双乐51供排水工程钢混157,190.51m410.00库尔勒检测北站52供排水工程钢混157,190.51m410.00库尔勒检测南站53设备基础钢混705,984.00m3549.00塔什店和隆54设备基础钢混689,535.00m3520.00塔什店宸华55设备基础钢混676,615.75m3512.00榆树沟北站56设备基础钢混674,009.09m3510.00榆树沟南站57设备基础钢混1,236,805.00m3972.00库尔勒双乐58设备基础钢混717,048.37m3530.00库尔勒检测北站-10-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：20000259设备基础钢混719,718.96m3532.00库尔勒检测南站60土石方砂石土5,518,563.11m3145800.00榆树沟北站61土石方砂石土5,518,563.11m3145800.00榆树沟南站小计51,646,409.52管道和沟槽见如下明细：沟宽*沟厚序长度漕深(mm*mm)名称材质账面金额（元）分布地点号(m)(m)管径*壁厚(mm*mm)12,440,060.001天然气管道及门站3476.001.8m273mm*23mm无缝钢管库尔勒双乐436,516.672工艺管线7200.5～2m32mm*7mm无缝钢管榆树沟南站3工艺管线7300.5～2m32mm*7mm无缝钢管444,651.75榆树沟北站4工艺管线7250.5～2m32mm*7mm无缝钢管441,576.29库尔勒检测北站5工艺管线7400.5～2m32mm*7mm无缝钢管450,703.46库尔勒检测南站6工艺管线395.000.5～2m32mm*7mm无缝钢管230,375.00塔什店和隆7工艺管线1684.000.5～2m32mm*7mm无缝钢管982,110.00库尔勒双乐8管沟1220.9m1.05m砖混58,848.00塔什店和隆9管沟1210.9m1.05m砖混59,584.00塔什店宸华10管沟1400.9m1.05m砖混67,869.61榆树沟北站11管沟1420.9m1.05m砖混68,835.04榆树沟南站12管沟1320.9m1.05m砖混62,985.00库尔勒双乐13管沟1370.9m1.05m砖混68,050.57库尔勒检测北站14管沟1350.9m1.05m砖混67,061.46库尔勒检测南站小计9399.0015,879,226.85在建工程-土建工程如下明细：序建筑面预计完工日付款比项目名称结构开工日期形象进度账面价值号积/容积期例宸华站民1PE2002800m2014-8-12014-12-3060.00%50%1,106,000.00用气工程合计1,106,000.00在建工程-设备工程如下明细：计数量开工预计完账面价值序号项目名称规格型号量单日期工日期位1宸华站压缩机ZY21500-74（1500）1台2014-9-302014-11-30709,401.712宸华站储气瓶CNGZPZW27.5/25-12000-559-ZLX1台2014-9-302014-11-30444,444.44合计1,153,846.15在建工程主要为巴州伟博公路养护服务有限公司的宸华站民用气工程、宸华站压缩机及宸华站储气瓶项目，该工程于2014年8月正式开工，预计2014年12月30日完工并投产，目前该项目完工进度已达60%以上，工程付款已达50%以上。无形资产有7项分别是：和硕县榆树沟服务区南站土地使用权1项、和硕县榆树沟服务区北站土地使用权1项、库库高速北侧，库尔勒超限检查站西侧土地使用权2-11-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002项、库尔勒市西站区，老314国道北侧，南峰加油站东侧土地使用权1项、塔什店镇，老314国道土地使用权1项及塔什店镇土地使用权1项。无形资产如下明细：准土地权取得用地用开发面积原始入帐序号土地位置帐面价值证编号日期性质年程度(㎡)价值限和硕县国用和硕县榆树沟商业三通1（2013）第2013-12-104010,000.003,450,000.003,165,904.24服务区南站用地一平715号和硕县国用和硕县榆树沟商业三通2（2013）第2013-12-104010,038.003,450,000.003,165,904.24服务区北站用地一平714号库市国用第库库高速北商业六通3201400000285侧，库尔勒超2014-10-22408,573.323,825,803.214,056,545.30用地一平号限检查站西侧库市国用第库库高速北商业六通4201400000284侧，库尔勒超2014-10-22408,592.173,917,988.154,065,464.20用地一平号限检查站西侧库尔勒市西站区，老314国商业六通52014-10-21408,354.763,627,600.003,620,042.50道北侧，南峰用地一平加油站东侧塔什店镇，老商业六通62014-10-21409,775.242,581,207.002,575,829.49314国道用地一平商业六通7塔什店镇2014-10-22402,694.20767,300.00765,701.46用地一平合计58,027.6921,619,898.3621,415,391.43其他无形资产如下明细：法定/预计尚可使序号内容及名称取得日期原始入帐价值帐面价值使用年限用年限1速达财务软件STD2014-10-20603,200.00522,773.33合计3,200.002,773.33被评估单位目前主要办公场所地址位于新疆巴州库尔勒市人民东路九星丽苑3-1201室，系租赁的房产，不在本次评估范围内。截至评估基准日被评估单位以下房屋建筑物尚未办理房屋产权证：序单权证编号房地产名称账面金额（元）数量分布地点号位1无产权证母站站房651,400.00m2390.78库尔勒双乐2无产权证标准站站房184,436.00m2104.79库尔勒双乐3无产权证压缩机房276,111.00m2155.25库尔勒双乐4无产权证警卫室11,931.00m213.76库尔勒双乐5无产权证厨房124,839.00m2115.34库尔勒双乐6无产权证营业室366,226.00m2208.06塔什店和隆7无产权证办公室宿舍1,354,320.00m2761.57塔什店和隆8无产权证门卫室13,492.00m24.00塔什店和隆-12-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：2000029无产权证门卫室210,379.00m212.00塔什店和隆10无产权证门卫室37,760.00m29.00塔什店和隆11无产权证站房316,404.00m2177.91塔什店宸华12无产权证站房758,255.24m2398.44库尔勒检测南站13无产权证厕所88,623.99m253.50库尔勒检测南站14无产权证站房788,629.96m2415.30库尔勒检测北站15无产权证辅助站房220,373.06m2124.02库尔勒检测北站16无产权证站房650,631.20m2348.00榆树沟南站17无产权证附属院房407,150.18m2215.77榆树沟南站18无产权证站房655,472.87m2348.00榆树沟北站19无产权证附属院房197,927.33m2104.83榆树沟北站20无产权证门卫室6,630.38m28.00榆树沟南站21无产权证食堂彩板房52,864.72m248.00榆树沟南站小计7,133,856.934,016.32截至基准日被评估单位土地-双乐加气站、土地-和隆加气站、土地-宸华加气站已签订土地出让合同，土地使用权证正在办理，原投入方巴州含锦投资有限公司承诺3个月内办理完，并承担一切办理土地使用权证的费用。土地-检测站加气站库市国用第201400000285、土地-检测站加气站及库市国用第201400000284号为划拨用地，（以上两块划拨土地已于2014年11月7日取得了库政土批【2014】111号，关于同意公路工程检测中心补办出让并交纳土地出让金的批复文件）。本次评估未考虑办证所需的费用。截至评估基准日被评估单位的榆树沟加气站南北站、库尔勒西治超监测站南北加气站的危化品许可证、天然气充装证正在办理中（已取得相关批文），塔什店镇和隆加气站、塔什店镇宸华加气站、库尔勒西双乐加气站的危化品许可证、天然气充装证原投入方巴州含锦投资有限公司承诺3个月内办理完过户手续。截至基准日被评估单位车辆（表4-6-5，序号1）槽车HDS9404GGY(6管)，水容积为23.8立方米、（表4-6-5，序号6）管束集装箱GSX07-3445-CNG-20、（表4-6-5，序号7）半挂车ZJV9400TJZA，尚未办理汽车牌照。机器设备、车辆、电子设备等评估值中均已扣除增值税，提请收购方注意。委估实物资产均处于正常使用或受控状态。上述列入评估范围的资产和负债与委托评估时确定的范围一致。以上资产已经立信会计师事务所（特殊普通合伙）新疆分所审计，并出具“信会师新报字[2014]第00060号”审计报告。-13-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002四、价值类型及其定义本报告评估结论的价值类型为市场价值。市场价值是指自愿买方和自愿卖方在各自理性行事且未受任何强迫的情况下，评估对象在评估基准日进行正常公平交易的价值估计数额。五、评估基准日评估基准日2014年10月31日。选取上述日期为评估基准日的理由是：1、根据评估目的与委托方协商确定评估基准日。主要考虑使评估基准日尽可能与评估目的实现日接近，使评估结论较合理地为评估目的服务。2、选择月末会计结算日作为评估基准日，能够较全面地反映被评估资产及负债的总体情况，便于资产清查核实等工作的开展。本次评估中所采用的取价标准是评估基准日有效的价格标准。六、评估依据（一）行为依据1、光正集团2014年8月11日与刘玉娥、苏志杰签署的《股权转让协议》。（二）法律、法规依据1、《中华人民共和国公司法》(2005年10月27日修订)；2、《中华人民共和国土地管理法》(2004年8月28日修订)；3、《中华人民共和国城市房地产管理法》(2007年8月30日修订)；4、中评协（2004）34号《企业价值评估指导意见(试行)》；5、国务院国有资产监督管理委员会文件国资委产权[2006]274号《关于加强企业国有资产评估管理工作有关问题的通知》；6、财政部、中国人民银行、国家税务局和原国家国有资产管理局制定的有关企业财务、会计、税收和资产管理方面的政策、法规。7、其他相关法律、法规、通知文件等。（三）评估准则依据-14-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：2000021、资产评估准则—基本准则；2、资产评估职业道德准则—基本准则；3、资产评估准则—评估报告；4、资产评估准则—评估程序；5、资产评估准则—工作底稿；6、资产评估准则—业务约定书；7、资产评估准则—企业价值；8、资产评估准则—不动产；9、资产评估准则—机器设备；10、资产评估准则—无形资产；11、资产评估价值类型指导意见；12、注册资产评估师关注评估对象法律权属指导意见；13、企业国有资产评估指南；（四）产权依据1、被评估单位企业法人营业执照、机构代码证、税务登记证复印件；2、被评估单位“信会计师事务所（特殊普通合伙）新疆分所审计，并出具信会师新报字[2014]第00060号”审计报告复印件；3.设备购置发票等产权证明文件；4、车辆行驶证复印件：新M48844、新M9E765、新M9E808、新M1F459、新MY0991；5、被评估单位提供的各类资产清查评估申报明细表；6、土地使用权证复印件：和硕县国用（2013）第715号、和硕县国用（2013）第714号、库市国用第201400000285号、库市国用第201400000284号；7、其他产权证明文件。（五）取价依据1、《房地产估价规范》GB/T50291-1999；2、建设部颁发的《房屋完损等级评定标准》；3、原国家计委、建设部计价格[2002]10号《工程勘察设计收费管理规定》；-15-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：2000024、国家计委办公厅、建设部办公厅关于工程勘察设计收费管理规定有关问题的补充通知(计办价格[2002]1153号)；5、《建设工程监理与相关服务收费管理规定》发改价格【2007】670号；6、《新疆维吾尔族自治区建筑工程补充预算定额（土建工程）》；7、《巴州地区建筑工程单位估价表》（2004年）；8、《巴州地区安装工程单位估价汇总表》（2004年）；9、《巴州地区工程造价信息》2014年第10月材料价格信息；10、《新疆维吾尔族自治区建筑安装定额》（2010年）；11、《巴州地区单位估价表》（2011年）；12、巴州地区评估基准日近期的房屋市场交易信息和询价记录；13、委托方提供的相关主要建筑物的工程图纸资料和施工决算资料；14、评估人员现场勘察房屋记录及评估机构掌握的其它资料；15、评估人员查询的市场价格信息及向主要设备制造厂商询价资料。16、机械部科技信息研究院编著的《2014年机电产品价格手册》；17、财政部国家税务总局（财税〔2008〕170号）《关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知》；18、《慧聪商情》——全国汽车市场、全国家电市场、办公自动化市场(2014年10月)；19、商务部、发改委、公安部、环境保护部令2012年第12号《机动车强制报废标准规定》.；20、评估机构收集和掌握的其他资料。七、评估方法进行企业价值评估，要根据评估目的、评估对象、价值类型、评估时的市场状况及在评估过程中资料收集情况等相关条件，分析资产评估基本方法的适用性，恰当选择一种或多种资产评估基本方法。资产评估基本方法包括资产基础法、收益法和市场法：资产基础法:是指以被评估单位评估基准日的资产负债表为基础，合理评估企业-16-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002表内及表外各项资产、负债价值，确定评估对象价值的评估方法。收益法：是指将预期收益资本化或者折现，确定评估对象价值的评估方法。市场法：是指将评估对象与可比上市公司或者可比交易案例进行比较，确定评估对象价值的评估方法。（一）评估方法的选择企业价值评估的基本方法包括收益法、市场法和资产基础法。根据本次评估的资产特性，以及由于我国目前市场化、信息化程度尚不高，难于收集到足够的同类企业产权交易案例，不宜采用市场法，故本次评估采用收益法以及资产基础法进行评估。（二）资产基础法介绍资产基础法是指分别求出企业各项资产的评估值并累加求和，再扣减负债评估值得到企业价值的一种方法。各项资产评估方法简介：（1）货币资金的评估对现金进行库存盘点，根据盘点结果和现金出入库记录，推断确认基准日账面值的准确性，以核实后的数额确认评估值。对银行存款采用将评估基准日各银行存款明细账余额与银行对账单核对，按账面值确定评估值。（2）预付账款、其他应收款的评估通过核实原始凭证、了解预付、其他应收款项的内容及发生时间，核实账面余额的数值，并进行账龄分析和变现可行性判断。根据应收账款分类和账龄分析的结果，并了解对方企业的还款情况、财务状况及资信程度，会计师按中国会计准则的规定并结合具体情况，采用账龄分析法和个别认定法相结合的方法计提坏账准备，评估人员通过函证及与企业相关人员交谈，预付账款、其他应收款认为会计师计提的坏账准备合理地反映了企业应收款项的实际情况，故以审计计提的坏账准备作为坏账损失额从应收款项中扣除，扣除后的余额作为应收款项的评估值。（3）其他流动资产的评估对于其他流动资产，评估人员首先对总账、明细账、清查评估明细表及相关合同进行核对，根据核实后的账面价值确定评估值。-17-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002（4）固定资产的评估1、房屋建筑物评估方法的介绍此次委估范围内的房屋建(构)筑物为生产性用房、办公楼、宿舍楼、构筑物等，采用重置成本法评估。即：(1)重置成本法重置全价＝建安工程费＋工程建设其他费用＋资金成本+利润评估值＝重置全价×成新率在核查评估范围内房屋建筑物相关资料的基础上，对委评建筑物进行了现场查勘测量。同时对影响造价的建筑结构特征进行了测量和记录，对影响成新率的主要因素，如地基基础、承重构件、装修、设备设施等完好程度进行了现场技术评定。①重置全价的确定根据现场勘查的房屋建(构)筑物的结构、装修、设备的情况，结合当地实际的造价水平，参考相应的投资估、概算定额，确定典型房屋建(构)筑物的建安单方造价，加计相关费用得出典型房屋建筑物建安单方造价，其他与典型房屋建筑物结构或用途相近的房屋建筑物，再进行时间、结构、装饰、平面布局等因素修正后，得出评估建筑物的建安单方造价。计算公式：建筑安装工程建安造价＝（基准日参照物建筑安装工程单位造价×综合差异调整系数）得出建筑物建安造价后，按照规定计算其他费用和资金成本等费用，确定重置价值。②成新率的确定本次评估成新率的测定采用完好分值率法和使用年限法两种方法进行测定。取其权重值作为该房屋的综合成新率。勘察成新率测定，首先将影响房屋成新情况的主要因素分类，通过建筑物造价中各类所占比重，确定不同结构形式建筑各因素的标准分值，再由现场勘察实际状况，确定各分类评估完好分值，根据此分值确定勘察成新率。综合成新率(%)＝勘察成新率×60%＋理论成新率×40%其中：勘察成新率(%)＝(完好分值/基准分值)×100%-18-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002理论成新率(%)＝(1－已使用年限/耐用年限)×100%③评估值的确定评估值＝重置全价×综合成新率2、设备类资产评估方法的介绍（1）、重置全价的确定机器设备重置全价由设备购置费、安装工程费、其他费用和资金成本等五部分组成。重置全价计算公式为：重置全价＝设备费＋安装工程费＋其他费用＋资金成本①设备费设备费由设备原价、运杂费、运输保险费、采购及保管费等构成。设备原价参照近期开工建设的同类设备报价以及通过向制造厂家询价，结合查阅近期报价手册、资料，经过比照综合确定。②安装工程费参照现行的行业标准、工程设计图纸、工程概算中的安装工程量及相关价格资料，综合计算确定安装工程费。对于不需安装的机器设备，不取安装费。③其它费用按照国家、行业和当地的相关规定的计取标准计取前期及其它费用。④资金成本根据有关规定及工程实际情况，合理确定建设工期、评估基准日执行的银行贷款利率及按资金均匀投入考虑计算资金成本。对建设周期较短，价值量小的设备，其资金成本一般不计。（2）、设备成新率的确定由年限法成新率(0.4)和现场勘察成新率(0.6)加权平均或年限法成新率乘以成新率修正系数，确定其成新率：成新率=年限法成新率X40%+现场勘察成新率X60%或成新率=年限法成新率X成新率修正系数①年限法成新率查阅有关资料，确定设备的已使用年限，经济寿命年限及超过经济寿命年限的尚-19-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002可使用年限，计算年限成新率。年限成新率=(1-已使用年限/经济寿命年限)X100%②现场勘察成新率通过对设备使用情况(工程环境、保养、外观、开机率、完好率等)的现场勘察，查阅必要的设备运行、事故、检修、性能考核等记录及与运行、检修人员交换意见后，对设备的技术状况采用现场勘察打分法按单元项确定其现场勘察成新率。③成新率修正系数现场勘察中不便分部位进行技术鉴定的设备，现按其设计水平、制造和安装质量、总体负荷状况、技术性能和安全性能等，并查阅有关运行、维护保养等管理档案资料，确定其成新率修正系数。（5）、在建工程的评估1）在建工程评估人员通过现场工作了解到，在建工程为正常在建的车库项目。评估人员在核实了相关明细账、凭证及相关合同、协议，并同资产占有单位的财务、管理人员进行访谈了解在建工程的现状后，由于该项目尚在建设过程中，在核实工程项目、工程内容、形象进度和付款进度的基础上，以经核实的账面价值作为评估值。（6）、无形资产的评估：1）、土地使用权评估根据《城镇土地估价规程》(以下简称《规程》)，土地估价国际惯例通行的估价方法有市场比较法、收益还原法、假设开发法、成本逼近法、基准地价系数修正法等。评估方法的选择应按照《规程》，根据当地地产市场发育状况，并结合该项目的具体特点及估价目的等，选择适当的估价方法。评估人员通过实地调查，认真分析调查收集到的有关资料，在确定上述估价原则的基础上，根据估价对象的特点、当地地产市场发育情况和估价目的等具体条件的实际情况，结合本次评估目的及土地估价师实地勘察、收集相关资料，分析、确定选择采用基准地价系数修正法和市场比较法作为本次估价的基本方法。①基准地价法基准地价法基本原理和公式-20-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002基准地价修正法，是利用城镇基准地价和宗地地价修正系数等评估成果，按照替代原则，就影响估价对象的区域和个别因素，与宗地地价修正系数中的区域因素和个别因素指标条件相比较，从而确定这些因素对地价的影响程度，然后对照修正系数表中相应的档次，确定每个影响因素的修正系数，用这些修正系数对基准地价进行修正。最后再根据基准地价评估期日、使用年限、容积率分别对估价对象进行评估期日、使用年限、容积率修正，进而求得待估对象在估价期日的价格。其基本公式：P＝Po×Ry×Rd×(1±Ra)×(1±Re)×Rp其中：P……待估宗地的价值Po……待估宗地所在级别区域基准地价Ry……年期修正系数Rd……期日修正系数Ra……区域修正系数Re……个别修正系数Rp……容积率修正系数②市场比较法市场比较法是根据替代原则，将待估土地与评估基准日近期内已经发生了交易的类似土地实例加以比较对照，并依据后者已知的价格，参照该土地的交易情况、期日、区域以及个别因素等差别，修正得出评估对象在评估基准日地价的一种方法。其基本公式如下：V＝VB×A×B×D×E式中：V——待估宗地价格；VB——比较实例价格；A——待估宗地情况指数/比较实例宗地情况指数＝正常情况指数/比较实例宗地情况指数；B——待估宗地估价期日地价指数/比较实例宗地交易日期地价指数；D——待估宗地区域因素条件指数/比较实例宗地区域因素条件指数；E——待估宗地个别因素条件指数/比较实例宗地个别因素条件指数。2）其他无形资产评估：-21-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002对于购买能够直接使用，将来不需升级的软件，以市场价值确定为评估值；在以后的使用过程中需不断更新升级的软件，升级过程中需支付相应升级费用的软件，直接以账面摊余价值确认为评估值。（7）、流动负债的评估流动负债按实际需要承担的债务进行评估。（三）收益法介绍收益法，是指通过将被评估单位预期收益资本化或折现以确定评估对象价值的评估思路。收益法的基本公式为：E=B-D（1）式中：E：被评估单位的股东全部权益价值B：被评估单位的企业价值D：评估对象的付息债务价值B=P+∑Ci（2）P：被评估单位的经营性资产价值ΣCi：被评估单位基准日存在的长期投资、其他非经营性或溢余性资产的价值nRiRn+1P=∑------+-------（3）ini=1（1+r）r（1+r）式中：Ri：被评估单位未来第i年的预期收益（自由现金流量）r：折现率n：评估对象的未来预测期。八、评估程序实施过程和情况本公司接受资产评估委托后，选派评估人员，组成项目评估小组开展评估工作，具体过程如下：（一）明确评估业务基本事项-22-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002承接评估业务时，通过与委托方沟通、查阅资料或初步调查等方式，明确委托方、被评估单位、评估报告使用者等相关当事方、评估目的、评估对象基本情况和评估范围、价值类型、评估基准日、评估假设和限制条件等评估业务基本事项。（二）签订业务约定书根据评估业务具体情况，综合分析专业胜任能力和独立性，评价项目风险，确定承接评估业务后，与委托方签订业务约定书。（三）编制资产评估计划根据本评估项目的特点，明确评估对象及范围，评估时重点考虑评估目的、资产评估对象状况，资产评估业务风险、资产评估项目的规模和复杂程度，评估对象的性质、行业特点、发展趋势，资产评估项目所涉及资产的结构、类别、数量及分布状况，相关资料收集情况，委托方、被评估单位过去委托资产评估的经历、诚信状况及提供资料的可靠性、完整性和相关性，资产评估人员的专业胜任能力、经验及专业、助理人员配备情况后编制合理的资产评估计划，并根据执行资产评估业务过程中的具体情况及时修改、补充资产评估计划。（四）现场调查根据评估业务的具体情况对评估对象进行必要的勘查，包括对不动产和其他实物资产进行必要的现场勘查，了解资产的使用状况及性能；对非实物性资产进行必要的现场调查。（五）收集资产评估资料通过与委托方、被评估单位沟通并指导其对评估对象进行清查等方式，对评估对象资料进行了解，同时主动收集与资产评估业务有关的评估对象资料及其他资产评估资料，根据评估项目的进展情况及时补充收集所需要的评估资料。通过收集相关资料来了解被评估单位经营状况和委估资产及现状，协助被评估单位收集有关经营和基础财务数据，将资产评估申报表与被评估单位有关财务报表、总账、明细账进行核对，并对相关资料进行验证，采取必要措施确信资料来源的可靠性。（六）财务分析分析被评估单位主营业务相关经营主体的历史经营情况，分析收入、成本和费用的构成及其变化原因，分析其获利能力及发展趋势。-23-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002（七）经营分析分析被评估单位主营业务相关经营主体的综合实力、管理水平、盈利能力、发展能力、竞争优势等因素。（八）盈利预测的复核根据被评估单位主营业务相关经营主体的财务计划和发展规划及潜在市场优势，结合经济环境和市场发展状况分析，对企业编制的未来期间盈利预测进行复核。（九）评定估算对所收集的资产评估资料进行充分分析，确定其可靠性、相关性、可比性，摈弃不可靠、不相关的信息，对不可比信息进行分析调整，在此基础上恰当选择资产评估方法并根据业务需要及时补充收集相关信息，根据评估基本原理和规范要求恰当运用评估方法进行评估形成初步评估结论，对信息资料、参数数量、质量和选取的合理性等进行综合分析形成资产评估结论，资产评估机构进行必要的内部复核工作。（十）编制和提交资产评估报告在执行必要的资产评估程序、形成资产评估结论后，按规范编制资产评估报告，与委托方等进行必要的沟通，听取委托方、被评估单位等对资产评估结论的反馈意见并引导委托方、被评估单位、资产评估报告使用者等合理理解资产评估结论，以恰当的方式提交给委托方。九、评估假设1.评估前提：本次评估是以企业持续经营为评估假设前提。以评估对象在公开市场上进行交易为评估假设前提。2.基本假设：2.1以委托方及被评估单位提供的全部文件材料真实、有效、准确为假设条件。2.2以国家宏观经济政策和所在地区社会经济环境没有发生重大变化为假设条件。2.3以经营业务及评估所依据的税收政策、信贷利率、汇率等没有发生足以影响评估结论的重大变化为假设条件。2.4以没有考虑遇有自然力及其他不可抗力因素的影响，也没有考虑特殊交易方-24-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002式可能对评估结论产生的影响为假设条件。2.5除已知悉并披露的事项外，本次评估以不存在其他未被发现的账外资产和负债、抵押或担保事项、重大期后事项，且被评估单位对列入评估范围的资产拥有合法权利为假设条件。3.具体假设：3.1评估结论是以列入评估范围的资产采用资产基础法、收益法，按目前的用途和使用方式、规模、频度、环境等情况继续使用。被评估单位的榆树沟加气站南北站、库尔勒西治超监测站南北加气站、塔什店镇和隆加气站、塔什店镇宸华加气站、库尔勒西双乐加气站共7个子站1个母站3个月内取得危化品许可证、天然气充装证等正式经营手续。库尔勒西治超监测站南北加气站、塔什店镇和隆加气站、塔什店镇宸华加气站、库尔勒西双乐加气站共5个子站1个母站的土地使用权3个月内办理完过户等出让手续。在评估基准日2014年10月31日的市场价值的反映为假设条件。3.2本项目的执业注册资产评估师知晓资产的流动性对估价对象价值可能产生重大影响。由于无法获取行业及相关资产产权交易情况资料，缺乏对资产流动性的分析依据，故本次评估中没有考虑资产的流动性对估价对象价值的影响。本评估报告及评估结论是依据上述评估前提、基本假设和具体假设，以及本评估报告中确定的原则、依据、条件、方法和程序得出的结果，若上述前提和假设条件发生变化时，本评估报告及评估结论一般会自行失效。十、评估结论（一）评估结论1、资产基础法评估结论在评估基准日2014年10月31日，巴州伟博公路养护服务有限公司经审计后的总资产价值13,336.27万元，总负债5,780.10万元，净资产7,556.17万元。采用资产基础法评估后的总资产价值13,434.12万元，总负债5,780.10万元，净资产为7,654.03万元，净资产增值97.86万元，增值率1.30%。资产评估结果汇总表单位：人民币万元-25-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002账面价值评估价值增减值增值率％项目ABC=B-AD=C/A×100%流动资产282.62282.620.00非流动资产13,053.6513,151.5097.850.75%固定资产10,685.8510,684.16-1.69-0.02%在建工程225.98225.980.00无形资产2,141.822,241.3699.544.65%资产总计13,336.2713,434.1297.850.73%流动负债5,780.105,780.100.00负债合计5,780.105,780.100.00净资产（所有者权益）7,556.177,654.0397.861.30%评估结论详细情况见资产评估明细表。2、收益法评估结论在评估基准日2014年10月31日，在本报告所列假设和限定条件下，巴州伟博账面净资产7,556.17万元，采用收益法评估，评估后全部股东权益价值为29,416.39万元，评估增值21,860.22万元，增值率289.30%。委估对象在评估基准日2014年10月31日股东全部权益价值经采用上述二种评估方法、程序评估，资产基础法净资产评估值为7,654.03万元，收益法评估结果为29,416.39万元，以资产基础法为基础计算两者差异为284.33%。3、评估结论的选取资产基础法评估结果为7,654.03万元，收益法评估结果为29,416.39万元，收益法评估结果高于资产基础法评估结果21,762.36万元。两种方法评估结果差异的主要原因是：（1）两种评估方法考虑的角度不同，资产基础法是从资产的再取得途径考虑的，反映的是企业现有资产的重置价值。但对企业隐含的无形资产，特许经营权价值无法体现。收益法是从企业的未来获利能力角度考虑的，反映了企业各项资产的综合获利能力。（2）截止基准日，被评估单位在库尔勒市塔什店镇和吐和高速路服务区有特殊的地理位置，与中国石油天然气股份有限公司塔里木油田分公司有专用直通管道，使企业的实际获利能力有一定提高。收益法评估结果可以真实反映被评估单位的实际获利能力和实际价值。基于上述差异原因，对于企业目前阶段收益法更能体现出企业现有资产状况，-26-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002故本次评估结论选用收益法的结论。巴州伟博股东全部权益价值为29,416.39万元，大写：（贰亿玖仟肆佰壹拾陆万叁仟玖佰元）。（二）评估结论成立的条件1、本评估结论系根据上述原则、依据、假设、方法、程序得出的，只有在上述原则、依据、假设存在的条件下成立；2、本评估结论仅为本评估目的服务；3、本评估结论未考虑特殊交易方式对评估结论的影响；4、本报告评估结论是由本评估机构出具的，受本机构评估人员的职业水平和能力的影响。十一、特别事项说明1、截至评估基准日被评估单位以下房屋建筑物尚未办理房屋产权证：序单权证编号房地产名称账面金额（元）数量分布地点号位1无产权证母站站房651,400.00m2390.78库尔勒双乐2无产权证标准站站房184,436.00m2104.79库尔勒双乐3无产权证压缩机房276,111.00m2155.25库尔勒双乐4无产权证警卫室11,931.00m213.76库尔勒双乐5无产权证厨房124,839.00m2115.34库尔勒双乐6无产权证营业室366,226.00m2208.06塔什店和隆7无产权证办公室宿舍1,354,320.00m2761.57塔什店和隆8无产权证门卫室13,492.00m24.00塔什店和隆9无产权证门卫室210,379.00m212.00塔什店和隆10无产权证门卫室37,760.00m29.00塔什店和隆11无产权证站房316,404.00m2177.91塔什店宸华12无产权证站房758,255.24m2398.44库尔勒检测南站13无产权证厕所88,623.99m253.50库尔勒检测南站14无产权证站房788,629.96m2415.30库尔勒检测北站15无产权证辅助站房220,373.06m2124.02库尔勒检测北站16无产权证站房650,631.20m2348.00榆树沟南站17无产权证附属院房407,150.18m2215.77榆树沟南站18无产权证站房655,472.87m2348.00榆树沟北站19无产权证附属院房197,927.33m2104.83榆树沟北站20无产权证门卫室6,630.38m28.00榆树沟南站21无产权证食堂彩板房52,864.72m248.00榆树沟南站小计7,133,856.934,016.32-27-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：2000022、截至基准日被评估单位土地-双乐加气站、土地-和隆加气站、土地-宸华加气站已签订土地出让合同，土地使用权证正在办理，原投入方巴州含锦投资有限公司承诺3个月内办理完，并承担一切办理土地使用权证的费用。土地-检测站加气站库市国用第201400000285、土地-检测站加气站及库市国用第201400000284号为划拨用地，（以上两块划拨土地已于2014年11月7日取得了库政土批【2014】111号，关于同意公路工程检测中心补办出让并交纳土地出让金的批复文件）。本次评估未考虑办证所需的费用，评估结果按出让性质确定。3、截至评估基准日被评估单位的榆树沟加气站南北站、库尔勒西治超监测站南北加气站的危化品许可证、天然气充装证正在办理中（已取得相关批文），塔什店镇和隆加气站、塔什店镇宸华加气站、库尔勒西双乐加气站的危化品许可证、天然气充装证原投入方巴州含锦投资有限公司承诺3个月内办理完过户手续。4、截至基准日被评估单位车辆（表4-6-5，序号1）槽车HDS9404GGY(6管)，水容积为23.8立方米、（表4-6-5，序号6）管束集装箱GSX07-3445-CNG-20、（表4-6-5，序号7）半挂车ZJV9400TJZA，尚未办理汽车牌照。5、机器设备、车辆、电子设备等评估值中均已扣除增值税，提请收购方注意。6、由于评估目的实施日与评估基准日不同，企业净资产在此期间会发生变化，从而对企业价值产生影响。我们建议报告使用者以不同的时点的，以企业净资产与基准日的差额对评估结果进行调整。7、企业存在的可能影响企业价值评估的瑕疵事项，在委托方及被评估单位未作特殊说明而评估人员根据专业经验一般不能获悉的情况下，评估机构及评估人员不承担相关责任。8、本次评估对与企业价值的评估增减值可能存在的相关联的税赋未作考虑。9、企业存在的可能影响企业价值评估的瑕疵事项，在委托方及被评估单位未作特殊说明而评估人员根据专业经验一般不能获悉的情况下，评估机构及评估人员不承担相关责任。10、本项评估对与企业价值的评估增减值可能存在的相关联的税赋未作考虑。11、本次评估未考虑控股权、少数股权、流动性等因素产生的溢价或折价。12、本评估报告中收益法结果的成立完全依据委托方及被评估单位提供的对未来-28-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002经营情况的预测，我们判断该预测是可信的，但我们不能保证将来其完全可以按预测计划实现。如果发生运行情况与预测结果不重合，则必然会影响本评估报告中的评估结果，提请报告使用者充分关注该事项包含的风险。13、假设本评估报告依据的天然气购销合同在企业经营期内一直有效执行，即伟博公司与巴州含锦投资有限公司签订的天然气购销合同以及伟博公司的关联公司巴州含锦投资有限公司（伟博公司的现控股东苏志杰及其妻子刘玉娥持有巴州含锦投资有限公司100%股权）于2014年3月与中国石油天然气股份有限公司塔里木油田分公司签订的天然气购销合同在企业经营期内一直有效执行。十二、评估报告使用限制说明（一）评估报告使用说明1、本报告的使用权归委托方所有。委托方或者经委托方同意其他使用本资产评估报告书的使用人应当认真阅读和理解本报告的每一个组成部分，本报告的每一个组成部分（包括资产评估报告书摘要）单独使用或其他非全部的任何组合使用均可能造成对本报告所载评估结论的误解。使用人还应当特别关注本报告书中价值定义、评估假设、评估依据、特别事项说明和被评估单位的承诺函。2、本报告是关于价值方面的专业意见，尽管我们对被评估单位提供的有关资产的产权证明等法律性文件进行了必要的检查并在本报告中对相关事项进行了披露，但我们不对评估对象的法律权属作任何形式的保证。3、被评估资产的数量、使用、保管状况等资料均系被评估单位提供，尽管我们进行了必要的抽查和核对，我们相信这些资料是可靠的，但我们无法对这些资料的准确性作出保证。（二）限制说明1、本报告只能用于评估报告载明的评估目的和用途。2、评估报告只能由评估报告载明的评估报告使用者使用。3、除法律、法规规定以及相关当事方另有约定外，未征得本公司的同意，评估报告的内容不得被摘抄、引用或披露于公开媒体。4、本报告不是对评估对象的价值证明，而是基于一定评估基准和假设条件下的-29-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002价值咨询意见。（三）评估结论的使用有效期评估结论仅在评估报告载明的评估基准日成立，评估结论自评估基准日起一年内（即2014年10月31日至2015年10月30日）有效。当评估基准日后的委估资产状况和外部市场出现重大变化，致使原评估结论失效时，评估报告使用者应重新委托评估。十三、评估报告日本评估报告日为2014年11月15日。-30-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告 银信资产评估有限公司地址：上海市九江路69号电话：021-63391088传真：021-63391116邮编：200002附件1、被评估单位企业法人营业执照、机构代码证、税务登记证复印件；2、被评估单位“信会计师事务所（特殊普通合伙）新疆分所审计，并出具信会师新报字[2014]第00060号”审计报告复印件；3.设备购置发票等产权证明文件；4、车辆行驶证复印件：新M48844、新M9E765、新M9E808、新M1F459、新MY0991；5、被评估单位提供的各类资产清查评估申报明细表；6、土地使用权证复印件：和硕县国用（2013）第715号、和硕县国用（2013）第714号、库市国用第201400000285号、库市国用第201400000284号；7、委托方、被评估单位的承诺函；8、签字注册资产评估师的承诺函；9、资产评估机构资格证书复印件；10、评估人员资质证书复印件；11、资产评估机构企业法人营业执照复印件。-32-光正集团股份有限公司拟收购巴州伟博公路养护服务有限公司部分股权项目价值评估报告'